Avdelningen för investeringsförvaltning
Vad är divisionen för investeringsförvaltning?
Division of Investment Management är en filial av US Securities and Exchange Commission (SEC) som övervakar investeringsfonder, professionella fondförvaltare, analytiker för värdepappersanalys och investeringsrådgivare. Det övergripande målet för Division of Investment Management är att skydda privata investerare från bedrägeri och missbruk inom investeringsbranschen.
Hur Division of Investment Management fungerar
Division Investment Management agerar i enlighet med federala värdepapperslagar såsom Investment Company Act från 1940 och Investment Advisers Act från 1940. Ett av divisionens primära mål är att skydda privata investerare från bedrägerier och missbruk inom investeringsbranschen. En sekundär fråga är att hjälpa branschfolk när de försöker följa ibland komplexa och betungande regler.
Division Investment Management har till uppgift att utveckla tillsynspolicyer och övervaka registrering, avslöjande och reklam för flera typer av investeringsbolag och deras produkter, inklusive följande:
Fonder,. som är en korg av aktier eller värdepapper där olika investerare samlar sina pengar
Börshandlade fonder (ETF) som innehåller värdepapper som spårar ett underliggande index med målet som speglar indexet, till exempel S&P 500
Rörliga försäkringsprodukter,. som är försäkringsprodukter med en investeringskomponent inbäddad i dem
Investeringsrådgivare,. som utför olika uppgifter för att hjälpa investerare att undersöka, välja ut och investera i värdepapper
Division of Investment Management brukade reglera holdingbolag för allmännyttiga tjänster tills den tillsynen ändrades med antagandet av Energy Policy Act från 2005. Regleringen av verktyg överfördes till Federal Energy Regulatory Commission (FERC).
Kontor för Division of Investment Management
Fyra huvudkontor utför divisionens fyradelade uppdrag med vägledning, avslöjande, regelverk och analys.
###Chief Counsel's Office (CCO)
Chief Counsel's Office (CCO) tolkar i första hand federala värdepapperslagar som är relevanta för investeringsförvaltningsbranschen. Den utfärdar tolkningsbrev och granskar ansökningar om undantag från regelverket som investeringsbolagen skickar. CCO ger rekommendationer till SEC om huruvida ett partiellt eller helt undantag ska beviljas eller inte från regulatoriska regler för investeringsbolaget.
CCO ger också individualiserade tolkningsråd till investeringsproffs som vill verka inom gränserna för federal lag. Klagomål om potentiella brott mot federala värdepapperslagar eller divisionspolicyer går via CCO.
Disclosure Review and Accounting Office (DRAO)
Disclosure Review and Accounting Office (DRAO) granskar investeringsanmälningar och rörliga försäkringar såsom initiala registreringsutlåtanden, finansiella rapporter och proxyutlåtanden,. som är investerarupplysningar som innehåller information relaterad till kommande beslut och förändringar inom ett företag.
DRAO:s arbetar mer direkt med investeringsbolag och rådgivare för att följa upplysnings- och redovisningsprinciperna i federala värdepapperslagar. Under 2018 publicerade DRAO en ny webbplats som håller alla informationsreferenser och nödvändiga formulär på ett ställe för att förenkla processen för både investeringsbolag och privata investerare. Sidorna på webbplatsen inkluderar fondupplysningar i ett ögonkast, redovisnings- och upplysningsinformation (ADI) och referensmaterial för upplysningar.
###Analytics Office
Analytics Office övervakar förändringar inom investeringsförvaltningsbranschen och förser investeringsavdelningen med aktuella, korrekta data att basera sina handlingar på. Analyskontoret gör sina riskanalyser och prognoser offentligt tillgängliga. Analytics-kontoret har fyra ansvarsområden:
Övervaka och analysera kapitalförvaltningsbranschens data som samlats in av SEC.
Utföra finansiell analys av as set management- branschen.
Få information direkt från fonder, investeringsbolag och rådgivare för att analysera på uppdrag av SEC.
Upprätthålla branschkunskap och teknisk expertis för att fungera som en expertresurs med målet att hjälpa någon av de pågående SEC-aktiviteterna.
Regelverkskontor
Regelverket överväger nya och ändrade regler och formulär relaterade till federala värdepapperslagar och på uppdrag av SEC. Kontoret tillhandahåller också tolkningar av beslut för SEC angående kapitalförvaltningssektorn. Kontoret ansvarar för att förbereda kongressens vittnesmål och underlätta kongressutredningar när behov uppstår.
##Höjdpunkter
Avdelningen övervakar registrering, avslöjande och annonsering av fonder och rörliga försäkringsprodukter.
Det övergripande målet för divisionen är att skydda privata investerare från bedrägerier och missbruk inom investeringsbranschen.
En sekundär fråga är att hjälpa branschfolk när de försöker följa ibland komplexa och betungande regler.
Division of Investment Management är en gren av SEC som övervakar fonder, ETF:er och investeringsrådgivare och förvaltare.
