Bostadslån
Vad Àr ett bostadslÄn?
Ett bostadslĂ„n â Ă€ven kĂ€nt som aktielĂ„n, avbetalningslĂ„n eller andra bolĂ„n â Ă€r en typ av konsumentskuld. BostadslĂ„n tillĂ„ter husĂ€gare att lĂ„na mot eget kapital i sina hem. LĂ„nebeloppet baseras pĂ„ skillnaden mellan bostadens aktuella marknadsvĂ€rde och husĂ€garens förfallna bolĂ„nebelopp. BostadslĂ„n tenderar att ha fast rĂ€nta, medan det typiska alternativet, hemlĂ„nelĂ„n (HELOC), i allmĂ€nhet har rörlig rĂ€nta.
Hur ett bostadslÄn fungerar
I huvudsak Àr ett bostadslÄn beslÀktat med en inteckning, dÀrav namnet andra inteckning. Det egna kapitalet i bostaden fungerar som sÀkerhet för lÄngivaren. Det belopp som en husÀgare tillÄts lÄna kommer delvis att baseras pÄ en kombinerad belÄningsgrad (CLTV) pÄ 80 % till 90 % av bostadens uppskattade vÀrde. Naturligtvis beror lÄnebeloppet och rÀntesatsen ocksÄ pÄ lÄntagarens kreditvÀrdighet och betalningshistorik.
Diskriminering av hypotekslÄn Àr olagligt. Om du tror att du har blivit diskriminerad pÄ grund av ras, religion, kön, civilstÄnd, anvÀndning av offentligt bistÄnd, nationellt ursprung, funktionshinder eller Älder, finns det ÄtgÀrder du kan vidta. Ett sÄdant steg Àr att lÀmna in en rapport till Consumer Financial Protection Bureau eller till US Department of Housing and Urban Development (HUD).
Traditionella bostadslÄn har en fast Äterbetalningstid, precis som konventionella bolÄn. LÄntagaren gör regelbundna, fasta betalningar som tÀcker bÄde kapital och rÀnta. Som med alla bolÄn, om lÄnet inte betalas av, kan bostaden sÀljas för att tillgodose den ÄterstÄende skulden.
Ett bostadslÄn kan vara ett bra sÀtt att omvandla det kapital du har byggt upp i ditt hem till kontanter, sÀrskilt om du investerar pengarna i hemrenoveringar som ökar vÀrdet pÄ ditt hem. Kom dock alltid ihÄg att du sÀtter ditt hem pÄ spel - om fastighetsvÀrden minskar kan du sluta vara skyldig mer Àn ditt hem Àr vÀrt.
Skulle du vilja flytta kan du förlora pengar pÄ försÀljningen av bostaden eller inte kunna flytta. Och om du fÄr lÄnet för att betala av kreditkortsskulder, motstÄ frestelsen att köra upp dessa kreditkortsrÀkningar igen. Innan du gör nÄgot som sÀtter ditt hus i fara, vÀg alla dina alternativ.
"Om du övervÀger ett bostadslÄn för ett stort belopp, var noga med att jÀmföra priserna pÄ flera lÄnetyper. En utbetalningsrefinansiering kan vara ett bÀttre alternativ Àn ett bostadslÄn, beroende pÄ hur mycket du behöver."
âMarguerita Cheng, certifierad finansiell planerare, Blue Ocean Global Wealth
SÀrskilda övervÀganden
BostadslÄn exploderade i popularitet efter Tax Reform Act frÄn 1986 eftersom de gav ett sÀtt för konsumenter att komma runt en av dess huvudbestÀmmelser - elimineringen av avdrag för rÀntan pÄ de flesta konsumentköp. Lagen lÀmnade ett stort undantag kvar: intresse för tjÀnsten av bostadsbaserad skuld.
Men lagen om skattesÀnkningar och jobb frÄn 2017 upphÀvde avdraget för rÀntor som betalats pÄ bostadslÄn och HELOC fram till 2026, sÄvida inte, enligt IRS, "de anvÀnds för att köpa, bygga eller vÀsentligt förbÀttra skattebetalarnas hem som sÀkrar lÄn." RÀntan pÄ ett bostadslÄn som anvÀnds för att konsolidera skulder eller betala för ett barns collegekostnader, till exempel, Àr inte avdragsgill.
Innan du tar ett bostadslÄn, se till att jÀmföra villkor och rÀntor. NÀr du letar, övervÀg ett lÄn med din lokala kreditförening istÀllet för att bara fokusera pÄ stora banker, rekommenderar Clair Jones, en fastighets- och flyttexpert som skriver för Movearoo.com och iMOVE.com. "Kreditförbund erbjuder ibland bÀttre rÀntor och mer personlig kontoservice om du Àr villig att hantera en lÄngsammare ansökningsbehandlingstid", sÀger Jones.
Precis som med ett bolĂ„n kan du be om en uppskattning i god tro,. men innan du gör det, gör din egen Ă€rliga uppskattning av din ekonomi. "Du bör ha en bra uppfattning om var din kredit och ditt bostadsvĂ€rde Ă€r innan du ansöker, för att spara pengar", sĂ€ger Casey Fleming, filialchef pĂ„ Fairway Independent Mortgage Corp. och författare till "The Loan Guide: How to Get the Best Eventuellt inteckning." "SĂ€rskilt pĂ„ vĂ€rderingen [av ditt hem], vilket Ă€r en stor kostnad. Om din vĂ€rdering Ă€r för lĂ„g för att stödja lĂ„net, Ă€r pengarna redan förbrukadeâ â och det finns inga Ă„terbetalningar för att inte kvalificera sig.
Innan du skriver under â sĂ€rskilt om du anvĂ€nder bostadslĂ„net för skuldkonsolidering â kör siffrorna med din bank och se till att lĂ„nets mĂ„natliga betalningar verkligen blir lĂ€gre Ă€n de kombinerade betalningarna för alla dina nuvarande Ă„taganden. Ăven om bostadslĂ„n har lĂ€gre rĂ€ntor, kan din löptid pĂ„ det nya lĂ„net vara lĂ€ngre Ă€n för dina befintliga skulder.
RÀntan pÄ ett bostadslÄn Àr endast avdragsgill om lÄnet anvÀnds för att köpa, bygga eller vÀsentligt förbÀttra bostaden som sÀkrar lÄnet.
BostadslÄn vs. HELOCs
BostadslÄn ger en enda engÄngsbetalning till lÄntagaren, som Äterbetalas under en bestÀmd tidsperiod (vanligtvis fem till 15 Är) till en överenskommen rÀnta. Betalningen och rÀntan förblir densamma under lÄnets löptid. LÄnet ska Äterbetalas i sin helhet om bostaden som det bygger pÄ sÀljs.
En HELOC Àr en roterande kredit, ungefÀr som ett kreditkort, som du kan dra pÄ efter behov, betala tillbaka och sedan dra pÄ igen, under en period som bestÀms av lÄngivaren. Dragperioden (fem till 10 Är) följs av en Äterbetalningstid nÀr dragningar inte lÀngre Àr tillÄtna (10 till 20 Är). HELOCs har vanligtvis en rörlig rÀnta, men vissa lÄngivare erbjuder HELOC-alternativ med fast rÀnta.
Fördelar och nackdelar med ett bostadslÄn
Det finns ett antal viktiga fördelar med bostadslÄn, inklusive kostnader, men det finns ocksÄ nackdelar.
Fördelar
BostadslÄn ger en enkel kÀlla till kontanter och kan vara vÀrdefulla verktyg för ansvarsfulla lÄntagare. Om du har en stadig, pÄlitlig inkomstkÀlla och vet att du kommer att kunna betala tillbaka lÄnet, gör lÄga rÀntor och eventuella skatteavdrag bostadslÄn till ett vettigt val.
Att fÄ ett bostadslÄn Àr ganska enkelt för mÄnga konsumenter eftersom det Àr en sÀkerstÀlld skuld. LÄngivaren gör en kreditprövning och bestÀller en vÀrdering av din bostad för att faststÀlla din kreditvÀrdighet och den kombinerade belÄningsgraden.
RĂ€ntan pĂ„ ett bostadslĂ„n â Ă€ven om det Ă€r högre Ă€n rĂ€ntan pĂ„ ett första bolĂ„n â Ă€r mycket lĂ€gre Ă€n för kreditkort och andra konsumentlĂ„n. Det hjĂ€lper till att förklara varför en primĂ€r anledning till att konsumenter lĂ„nar mot vĂ€rdet av sina hem via ett bostadslĂ„n med fast rĂ€nta Ă€r att betala av kreditkortssaldon.
BostadslÄn Àr generellt sett ett bra val om du vet exakt hur mycket du behöver lÄna och för vad. Du Àr garanterad ett visst belopp som du fÄr i sin helhet vid stÀngning. "Home equity lÄn Àr i allmÀnhet att föredra för större, dyrare mÄl som ombyggnad, betala för högre utbildning eller till och med skuldkonsolidering eftersom medlen tas emot i en klumpsumma", sÀger Richard Airey, senior lÄneansvarig pÄ Integrity Mortgage LLC i Portland , Maine.
Nackdelar
Det största problemet med bostadslÄn Àr att de kan tyckas vara en alltför lÀtt lösning för en lÄntagare som kan ha hamnat i en evig cykel av utgifter, lÄn, utgifter och sjunker djupare in i skulder. TyvÀrr Àr det hÀr scenariot sÄ vanligt att lÄngivare har en term för det: reloading,. vilket i grunden Àr vanan att ta ett lÄn för att betala av befintlig skuld och frigöra ytterligare krediter, som lÄntagaren sedan anvÀnder för att göra ytterligare köp.
Omladdning leder till en spiralcykel av skulder som ofta övertygar lÄntagare att vÀnda sig till bostadslÄn som erbjuder ett belopp vÀrt 125 % av det egna kapitalet i lÄntagarens hus. Den hÀr typen av lÄn kommer ofta med högre avgifter: Eftersom lÄntagaren har tagit ut mer pengar Àn vad huset Àr vÀrt Àr lÄnet inte helt sÀkrat med sÀkerheter. TÀnk ocksÄ pÄ att rÀntan som betalas pÄ den del av lÄnet som ligger över bostadens vÀrde aldrig Àr avdragsgill.
NÀr du ansöker om ett bostadslÄn kan det finnas en frestelse att lÄna mer Àn du direkt behöver eftersom du bara fÄr utbetalningen en gÄng och du inte vet om du kommer att kvalificera dig för ett nytt lÄn i framtiden.
Om du funderar pÄ ett lÄn som Àr vÀrt mer Àn ditt hem kan det vara dags för en verklighetskontroll. Kunde du inte leva inom dina resurser nÀr du bara var skyldig 100 % av det egna kapitalet i ditt hem? Om sÄ Àr fallet kommer det sannolikt att vara orealistiskt att förvÀnta sig att du kommer att ha det bÀttre nÀr du ökar din skuld med 25 %, plus rÀntor och avgifter. Detta kan bli en hala backe till konkurs och avskÀrmning.
Exempel pÄ ett bostadslÄn
SÀg att du har ett billÄn med ett saldo pÄ $10 000 till en rÀnta pÄ 9% med tvÄ Är kvar pÄ löptiden. Att konsolidera den skulden till ett bostadslÄn med en rÀnta pÄ 4 % med en löptid pÄ fem Är skulle faktiskt kosta dig mer pengar om du tog alla fem Ären pÄ dig att betala av bostadslÄnet. Kom ocksÄ ihÄg att din bostad nu Àr sÀkerhet för lÄnet istÀllet för din bil. Att försumma kan resultera i förlust och att förlora ditt hem skulle vara betydligt mer katastrofalt Àn att överlÀmna en bil.
Hem Equity LĂ„nekrav
Varje lÄngivare har sina egna krav, men för att bli godkÀnd för ett bostadslÄn behöver de flesta lÄntagare i allmÀnhet:
Eget kapital i deras hem > 20% av deras bostads vÀrde
Verifierbar inkomsthistorik i tvÄ eller fler Är
En kreditpoÀng > 600
Ăven om det Ă€r möjligt att bli godkĂ€nd för ett bostadslĂ„n utan att uppfylla dessa krav, förvĂ€nta dig att betala en mycket högre rĂ€nta genom en lĂ„ngivare som specialiserar sig pĂ„ högrisklĂ„ntagare.
BestÀm det aktuella saldot för ditt bolÄn och eventuella befintliga andralÄn, HELOCs eller bostadslÄn genom att hitta ett uttalande eller logga in pÄ din lÄngivares webbplats. Uppskatta ditt hems nuvarande vÀrde genom att jÀmföra det med den senaste försÀljningen i ditt omrÄde eller anvÀnda en uppskattning frÄn en webbplats som Zillow eller Redfin. Var medveten om att deras vÀrdeuppskattningar inte alltid Àr korrekta, sÄ justera din uppskattning efter behov med tanke pÄ ditt hems nuvarande skick. Dela sedan det aktuella saldot av alla lÄn pÄ din fastighet med din aktuella fastighetsvÀrdeuppskattning för att fÄ din nuvarande andel av eget kapital i ditt hem.
TTT
RÀntorna antar ett lÄnebelopp pÄ 25 000 USD och en belÄningsgrad pÄ 80 %. HELOC-rÀntorna antar rÀntan under kreditlinjens initiering, varefter rÀntorna kan Àndras baserat pÄ marknadsförhÄllanden.
PoÀngen
Ett bostadslÄn kan vara ett bÀttre val ekonomiskt Àn ett HELOC för dem som vet exakt hur mycket eget kapital de behöver för att dra ut och vill ha sÀkerheten med en fast rÀnta. LÄntagare bör ta upp bostadslÄn med försiktighet nÀr de konsoliderar skulder eller finansierar reparationer av hem. Det Àr lÀtt att hamna under vattnet pÄ ett bolÄn om för mycket eget kapital dras ut, vilket lÀmnar en lÄntagare med förstörd kredit och ett hem i utmÀtning.
Höjdpunkter
BostadslÄnebeloppen baseras pÄ skillnaden mellan en bostads nuvarande marknadsvÀrde och det förfallna bolÄnebeloppet.
BostadslÄn med fast rÀnta ger ett engÄngsbelopp, medan HELOC erbjuder lÄntagare revolverande kreditlinjer.
BostadslÄn tillÄter husÀgare att lÄna mot det egna kapitalet i sin bostad.
BostadslĂ„n finns i tvĂ„ varianter â lĂ„n med fast rĂ€nta och bostadslĂ„n (HELOC).
â Ett bostadslĂ„n, Ă€ven kĂ€nt som ett avbetalningslĂ„n för bostadslĂ„n eller ett andra bolĂ„n, Ă€r en typ av konsumentskuld.
Vanliga frÄgor
Hur fungerar ett bostadslÄn?
Ett bostadslÄn Àr ett lÄn för en bestÀmd summa pengar, som Äterbetalas under en viss tidsperiod som anvÀnder det egna kapitalet du har i ditt hem som sÀkerhet för lÄnet . Om du inte kan betala tillbaka lÄnet kan du förlora ditt hem till utmÀtning.
Vad Àr ett HELOC-lÄn?
Ett HELOC-lÄn finns inte. Termen Àr en kombination av tvÄ befintliga olika lÄneprodukter: En hemlÄn (HELOC) och ett bostadslÄn.
Hur mycket bostadslÄn kan jag fÄ?
För vÀlkvalificerade lÄntagare Àr grÀnsen för ett bostadslÄn det belopp som fÄr lÄntagaren till ett kombinerat lÄn till vÀrde (CLTV) pÄ 90 % eller mindre. Detta innebÀr att summan av saldona pÄ bolÄnet, eventuella befintliga HELOCs, eventuella befintliga bostadslÄn och det nya bostadslÄnet fÄr inte vara mer Àn 90% av det uppskattade vÀrdet av hemmet. Till exempel kan nÄgon med ett hem som vÀrderats för $ 500 000 med ett befintligt bolÄnesaldo pÄ $ 200 000 ta ett bostadslÄn pÄ upp till $ 250 000 om de godkÀnns.
Ăr bostadslĂ„n avdragsgilla?
RÀntan som betalas pÄ ett bostadslÄn kan vara avdragsgill om intÀkterna frÄn lÄnet anvÀnds för att "köpa, bygga eller vÀsentligt förbÀttra" ditt hem. Men med antagandet av lagen om skattesÀnkningar och jobb och det ökade standardavdraget kan det hÀnda att en specificering av att dra av rÀntan som betalas pÄ ett bostadslÄn inte leda till besparingar för de flesta inlÀmnare.
Kan du ha ett HELOC och ett bostadslÄn samtidigt?
Ja. Du kan ha bÄde ett HELOC och ett bostadslÄn samtidigt, förutsatt att du har tillrÀckligt med eget kapital i ditt hem, samt inkomst och kredit för att bli godkÀnd för bÄda.
