Skatteattribut

Vad är ett skatteattribut?

Skatteattribut avser vissa förluster, skatteavdrag och den justerade grunden för egendom som måste minskas på grund av uteslutning av skuldavskrivning från en skattskyldigs bruttoinkomst. Skatteattribut justeras när en skattskyldig är insolvent eller försätter sig i konkurs.

Hur skatteattribut fungerar

Enligt inkomstreglerna för avskrivning av skuld (COD) kommer annullerad skuld inte att vara skattepliktig om:

• Skulden frigjordes i konkurs.

• Gäldenären är insolvent,. med skulder som är större än tillgångarna, men bara i den omfattning som insolvensen är.

• Den uppsagda skulden var en gåva eller ett arv från en vän eller släkting

Privat- och företagsskattebetalare som får efterskänkt sina skulder på grund av insolvens eller konkurs behöver inte inkludera den eftergivna skulden som en del av sin skattepliktiga bruttoinkomst. Emellertid översätts den avskrivna skulden till ekonomisk vinst. Enligt vanliga skatteprinciper beskattar Internal Revenue Service (IRS) de flesta ekonomiska vinster som tjänas in av individer och företag. I det här fallet undantar Section 108 i Internal Revenue Code (IRC) vinster från efterskänkt skuld från att inkluderas i beskattningsbar inkomst, vilket ger ett mått av lättnad för vissa skattebetalare som står inför allvarliga ekonomiska svårigheter .

Det belopp som undantas från bruttoinkomsten används dock för att minska vissa skatteattribut. Att exkludera inkomst enligt avsnitt 108 kräver att en skattebetalare skjuter upp sin skatteskuld genom att minska dollar-för-dollar (eller i vissa fall, 1/3 av varje dollar) vissa skatteattribut som annars skulle vara tillgängliga för att kompensera framtida inkomster . Så, i själva verket, när en skuld annulleras, förlorar skattebetalaren vissa skatteattributförmåner i utbyte mot att få förmånlig behandling i samband med konkursen.

Internal Revenue Code (IRC) föreskriver att skattebetalare måste minska sju skatteattribut i följande ordning:

• Netto rörelseförlust från alla företag

• Allmän affärskreditöverföring

• Alternativ minimiskatteavdrag

• Kapitalförlust

• Kostnadsgrunden för fastighet

• Passiv aktivitetsförlust

• Utländsk skattelättnadsöverföring

Skattebetalare kan använda IRS-formulär 982: Reduktion av skatteattribut på grund av skuldavskrivning för att minska underlaget för avskrivningsbara tillgångar innan de andra skatteattributen reduceras .

Exempel på ett skatteattribut

Till exempel, om $5 000 i skuld efterskänktes, kan skattebetalaren välja att få grunden (kostnadspriset) för sin hyresfastighet reducerad med $5 000 och skjuta upp skatten tills fastigheten säljs. Att minska kostnadsbasen för en tillgång innebär att en skattskyldig kommer att redovisa en högre skattepliktig vinst (eller mindre förlust) från försäljningen av tillgången. Om fastigheten säljs för en vinst, kommer 5 000 $ av den vinsten att beskattas som vanlig inkomst.

Höjdpunkter

• Skatteattribut är specifika ekonomiska förmåner, såsom skattelättnader, som måste minskas med beloppet av avdragen skuld som exkluderas från inkomsten.

• Det finns sju typer av skatteattribut, inklusive rörelseförluster, kapitalförluster och passiv aktivitetsförlust.

• I utbyte mot en förmånlig skattebehandling måste den insolventa eller konkursskyldiga skattebetalaren avstå från vissa skatteattributförmåner.

• Vinster från friställd skuld räknas inte in i den skattepliktiga inkomsten.

– IRS kräver inte att efterskänkt skuld inkluderas som skattepliktig bruttoinkomst.