Activos ponderados por riesgo
¿Qué son los activos ponderados por riesgo?
Los activos ponderados por riesgo se utilizan para determinar la cantidad mÃnima de capital que deben tener los bancos y otras instituciones financieras para reducir el riesgo de insolvencia. El requerimiento de capital se basa en una evaluación de riesgo para cada tipo de activo bancario.
Por ejemplo, un préstamo garantizado por una carta de crédito se considera más riesgoso y, por lo tanto, requiere más capital que un préstamo hipotecario garantizado con garantÃa.
Comprender los activos ponderados por riesgo
La crisis financiera de 2007 y 2008 fue impulsada por instituciones financieras que invirtieron en préstamos hipotecarios subprime que tenÃan un riesgo de incumplimiento mucho mayor de lo que los gerentes bancarios y los reguladores creÃan que era posible. Cuando los consumidores comenzaron a dejar de pagar sus hipotecas, muchas instituciones financieras perdieron grandes cantidades de capital y algunas se declararon insolventes.
Basilea III, un conjunto de regulaciones bancarias internacionales, establece ciertas pautas para evitar que este problema avance. Los reguladores ahora insisten en que cada banco debe agrupar sus activos por categorÃa de riesgo para que la cantidad de capital requerido coincida con el nivel de riesgo de cada tipo de activo. Basilea III utiliza las calificaciones crediticias de determinados activos para establecer sus coeficientes de riesgo. El objetivo es evitar que los bancos pierdan grandes cantidades de capital cuando el valor de una clase de activos en particular disminuye drásticamente.
Hay muchas formas en que se utilizan los activos ponderados por riesgo para calcular el Ãndice de solvencia de los bancos.
Los banqueros deben equilibrar la tasa de rendimiento potencial de una categorÃa de activos con la cantidad de capital que deben mantener para la clase de activos.
Cómo evaluar el riesgo de los activos
Los reguladores consideran varias herramientas para evaluar el riesgo de una categorÃa de activos en particular. Dado que un gran porcentaje de los activos bancarios son préstamos, los reguladores consideran tanto la fuente de reembolso del préstamo como el valor subyacente de la garantÃa.
Un préstamo para un edificio comercial, por ejemplo, genera intereses y pagos de capital en función de los ingresos por arrendamiento de los inquilinos. Si el edificio no se arrienda en su totalidad, es posible que la propiedad no genere ingresos suficientes para pagar el préstamo. Dado que el edificio sirve como garantÃa para el préstamo, los reguladores bancarios también consideran el valor de mercado del edificio en sÃ.
Un bono del Tesoro de EE. UU., por otro lado, está garantizado por la capacidad del gobierno federal para generar impuestos. Estos valores tienen una calificación crediticia más alta,. y mantener estos activos requiere que el banco tenga mucho menos capital que un préstamo comercial. Según Basilea III, la deuda y los valores del gobierno de los EE. UU. reciben una ponderación de riesgo del 0 %, mientras que las hipotecas residenciales no garantizadas por el gobierno de los EE. UU. tienen una ponderación del 35 % al 200 %, según una escala móvil de evaluación de riesgos.
Consideraciones Especiales
Los administradores de bancos también son responsables de utilizar los activos para generar una tasa de rendimiento razonable. En algunos casos, los activos que conllevan más riesgo también pueden generar un mayor rendimiento para el banco, porque esos activos generan un mayor nivel de ingresos por intereses para el prestamista. Si la gerencia crea una cartera diversa de activos, la institución puede generar un rendimiento razonable sobre los activos y también cumplir con los requisitos de capital del regulador.
Reflejos
Los coeficientes de riesgo se determinan en función de las calificaciones crediticias de determinados tipos de activos bancarios.
Los préstamos respaldados con garantÃa se consideran menos riesgosos que otros porque la garantÃa se considera además de la fuente de reembolso al calcular el riesgo de un activo.
Basilea III, un conjunto de regulaciones bancarias internacionales, establece las pautas en torno a los activos ponderados por riesgo.
