Verovapaa ala
Mikä on verovapaa sektori?
Verovapaa sektori voi viitata joko markkinarakoon, joka koostuu sijoitusvälineistä tai voittoa tavoittelemattomista organisaatioista,. jotka on vapautettu liittovaltion veroista.
Termi liittyy useimmiten joukkoon sijoituksia, jotka maksavat verovapaata korkoa tai osinkoa. Ala sisältää joukkovelkakirjalainat, velkakirjat, leasingsopimukset, korkorahastot, sijoitusrahastot, rahamarkkinarahastot, rahastot, henkivakuutukset, Roth IRA:n ansiotulot, Coverdell Education Savings Account -jakelut, terveyssäästötilin (HSA) jaot ja kiinteät annuitetit.
Suurin osa verovapaan sektorin sijoitusvälineistä on kunnallisia joukkovelkakirjoja; Yhdysvaltain säädökset kieltävät liittovaltion hallitusta verottamasta paikallisten ja osavaltioiden viranomaisten tarjoamia velkavaroja. Nämä verovapautukset tarjoavat sijoittajille kannustimia ostaa matalatuottoisia valtion obligaatioita korkeamman tuoton korkotuottoisten arvopapereiden sijaan.
Kuntalainat eli munit ovat tunnetuin verovapaa sijoitus. Kuntien joukkovelkakirjamarkkinat antavat paikallisille ja osavaltioille mahdollisuuden laskea liikkeeseen joukkovelkakirjoja, joilla kerätään varoja eri hankkeiden maksamiseen. Suurin osa munista on verovapaita, mutta verotuksellinen asema riippuu joukkovelkakirjojen käytöstä. Lisäksi useat kunnat ja muut verovapaat sijoitukset tarjoavat alhaisemman tuoton kuin verotettavat sijoitukset. (Valtion vekselit, velkakirjat ja joukkovelkakirjat ovat liittovaltion tuloveron alaisia.)
Mitä ovat kunnalliset joukkovelkakirjat?
Kuntien joukkovelkakirjalainat ovat kuntien, osavaltioiden, lentokenttien, koulupiirien ja muiden julkisten tahojen liikkeeseen laskemia velkasaamisia rahoittaakseen julkisia hankkeita, kuten kouluja, valtateitä, vesijärjestelmiä, energialaitoksia, julkisia asuntoja ja sairaaloita. Munisilla on verovapaan aseman vuoksi yleensä alhaisempi tuotto kuin verotettavilla joukkovelkakirjoilla .
Maksetut korot vaihtelevat osavaltion ja käyttötarkoituksen mukaan. Jos sijoittaja ostaa osavaltiossaan liikkeeseen laskettuja joukkovelkakirjoja, korko on verotonta. Munis alentaa maksukyvyttömyyden riskiä ja voi usein salkussa lieventää osakemarkkinoiden volatiliteetin vaikutusta.
Verovapaiden joukkovelkakirjojen tyypit
On olemassa kahdenlaisia verovapaita kunnallisia joukkovelkakirjoja, jotka luokitellaan lainatun rahan takaisinmaksutavan mukaan: yleiset velkakirjat (GO) ja tulolainat.
Verovapaa sektori sisältää muun muassa joukkovelkakirjat, lainat, leasingsopimukset, korkorahastot, sijoitusrahastot, rahastot ja henkivakuutukset.
Valtion kuntien joukkovelkakirjalainojen liikkeeseenlaskijat tarjoavat takauksen, koska veroviranomainen kerää yleensä varoja GO-lainavelvoitteiden takaisinmaksuun. Tulot, jotka on saatu tietulleista, vuokrista tai infrastruktuurikustannuksista, korvaavat tulovelkakirjoja, ja niitä käytetään yksinomaan tuottovelkakirjojen takaisinmaksuun.
Kunnallisten joukkovelkakirjalainojen liikkeeseenlaskijat
Suurin osa munista ei maksa korkoa eräpäivään asti tai kantaa korkoa joko kiinteällä tai vaihtuvalla korolla. Takaisinmaksuajat vaihtelevat muutamasta kuukaudesta 30 vuoteen tai pidempään. Riippumaton luokituslaitos määrittelee kunnallisen joukkovelkakirjalainan takaisinmaksun todennäköisyyden ja yleisesti ottaen joukkovelkakirjalainan laadun. Kolme tärkeintä kuntien joukkolainojen luokituslaitosta Yhdysvalloissa ovat Standard & Poor's,. Fitch ja Moody's.
Verovapaat organisaatiot ja yritykset
Verovapaalla sektorilla tarkoitetaan myös voittoa tavoittelemattomia järjestöjä, jotka eivät maksa liittovaltion veroja. Näiden organisaatioiden on toimitettava tietyt asiakirjat Internal Revenue Service (IRS) -palveluun,. jotka voit tarkistaa. IRS:n määrittelemään verovapaaseen sektoriin kuuluu yli 1,7 miljoonaa yritystä eri toimialoilla.
( Hyväntekeväisyyteen oikeutetuille järjestöille tehdyt lahjoitukset voivat olla verotuksessa vähennyskelpoisia.)
Bottom Line
Verovapaalla sektorilla voidaan viitata joko markkinarakoon, joka koostuu sijoitusvälineistä tai voittoa tavoittelemattomista järjestöistä. Edellisessä toimialalla on monia erilaisia sijoitustyyppejä, ja se voi olla luotettava osa mitä tahansa salkkua. Ota yhteyttä sijoitusneuvojaan tai veroasiantuntijaan, jos sinulla on kysyttävää.
Kohokohdat
Verovapaat sektorit ovat joko verovapaita voittoa tavoittelemattomia järjestöjä tai markkinarakoja, jotka sisältävät sijoitusvälineitä.
Munien tuotto on yleensä alhaisempi kuin verotettavilla joukkovelkakirjoilla.
Kunnallislainat muodostavat suurimman osan verovapaan sektorin sijoitusvälineistä.
UKK
Millaisia organisaatioita on verovapaalla sektorilla?
Verovapaa sektori koostuu voittoa tavoittelemattomista organisaatioista, jotka eivät maksa liittovaltion veroja. IRS:n mukaan "organisaatiot, jotka on organisoitu ja toimivat yksinomaan uskonnollisiin, hyväntekeväisyystarkoituksiin, tieteellisiin, yleiseen turvallisuuteen, kirjallisuuteen, koulutukseen tai muihin määriteltyihin tarkoituksiin ja jotka täyttävät tietyt muut vaatimukset, ovat verovapaita Internal Revenue Code § 501(c)( 3)."
Mikä on kunnallisten joukkovelkakirjojen tuotto verrattuna verotettaviin joukkovelkakirjoihin?
Kunnallislainoilla on yleensä alhaisempi tuotto, koska ne ovat verovapaita. Ja useimmat eivät maksa korkoa eräpäivään asti, tai niillä on joko kiinteä tai vaihtuva korko. Takaisinmaksuaika voi vaihdella muutamasta kuukaudesta 30 vuoteen tai jopa pidempään.
Millaisia investointeja verovapaa sektori sisältää?
Verovapaa sektori käsittää laajan valikoiman sijoituksia, mukaan lukien joukkovelkakirjalainat, leasingsopimukset, korkorahastot, sijoitusrahastot, henkivakuutukset, Coverdell Education Savings Account -jaot,. terveyssäästötilit (HSA) ja kiinteät annuitetit. Suurin osa tämän alan sijoituksista on kuitenkin kunnallislainat eli munit. Ne ovat myös tutuin verovapaa sijoitus. Osavaltiot ja paikkakunnat, jotka keräävät rahaa kalliisiin julkisiin hankkeisiin, kuten teihin, kouluihin ja sairaaloihin, luottavat kuntien rahoittamiseen. Nämä sijoitukset on vapautettu liittovaltion veroista, koska Yhdysvaltain lainsäädäntö kieltää liittovaltion hallitusta verottamasta paikallisten ja osavaltion viranomaisten tarjoamia velkavaroja.
