Skattefri sektor
Hvad er den skattefrie sektor?
Den skattefrie sektor kan referere til enten en markedsniche, der omfatter investeringsinstrumenter eller nonprofitorganisationer, der er fritaget for føderale skatter.
Udtrykket er oftest forbundet med et sæt investeringer, der betaler skattefrie renter eller udbytte. Sektoren omfatter obligationer, sedler, leasingkontrakter, obligationsfonde, investeringsforeninger, pengemarkedsfonde, trusts, livsforsikringer, Roth IRA-indkomst, Coverdell Education Savings Account- udlodninger, sundhedsopsparingskontouddelinger (HSA) og faste livrenter.
Størstedelen af investeringsinstrumenter i den skattefrie sektor er kommunale obligationer; Amerikanske regler forbyder den føderale regering at beskatte gældsaktiver, der tilbydes af lokale og statslige myndigheder. Disse skattefritagelser giver investorer incitamenter til at købe lavforrentede statsobligationer i stedet for højere forrentede virksomheders fastforrentede værdipapirer.
Kommunale obligationer,. eller munis, er den mest kendte skattefri investering. Det kommunale obligationsmarked giver lokale og statslige regeringer mulighed for at udstede obligationer, der rejser midler til at betale for forskellige projekter. De fleste muni er skattefrie, men skattestatus afhænger af, hvordan obligationerne bruges. Derudover giver flere munis og andre skattefritagne investeringer lavere afkast end skattepligtige investeringer. (Skatkammerbeviser, sedler og obligationer er underlagt føderal indkomstskat.)
Hvad er kommunale obligationer?
Kommunale obligationer er gældsaktiver udstedt af kommuner, stater, lufthavne, skoledistrikter og andre offentlige enheder for at finansiere offentlige projekter såsom skoler, motorveje, vandsystemer, energiforsyninger, almene boliger og hospitaler. Munis har normalt et lavere afkast sammenlignet med skattepligtige obligationer på grund af skattefritagelsesstatus.
De betalte renter varierer efter stat og formål. Hvis en investor køber obligationer udstedt i deres stat, er renterne fri for statslige indkomstskatter. Munis sænker risikoen for misligholdelse og kan i en portefølje ofte mildne virkningen af aktiemarkedsvolatilitet.
Typer af skattefrie obligationer
Der er to typer skattefritagne kommunale obligationer, klassificeret efter, hvordan de lånte penge tilbagebetales: generelle obligationsobligationer (GO) og indtægtsobligationer.
Den skattefrie sektor omfatter blandt andet obligationer, sedler, leasingkontrakter, obligationsfonde, investeringsforeninger, trusts og livsforsikringer.
Statskommunale obligationsudstedere tilbyder en garanti, da skattemyndigheden typisk rejser midler til at tilbagebetale eventuelle GO-obligationsforpligtelser. Indtægter afledt af vejafgifter, huslejer eller udgifter fra infrastruktur tilbage indtægtsobligationer og bruges udelukkende til at tilbagebetale indtægtsobligationer.
Kommunale obligationsudstedere
De fleste kommuner betaler ingen renter indtil udløb eller bærer renter til enten en fast eller variabel rente. Tilbagebetalingsperioderne varierer fra nogle få måneder til 30 år eller længere. Et uafhængigt ratingbureau afgør sandsynligheden for tilbagebetaling af kommunale obligationer og, til generelle formål, kvaliteten af obligationen. De tre primære muni -obligationsvurderingsbureauer i USA er Standard & Poor's,. Fitch og Moody's.
Skattefritagne organisationer og selskaber
Den skattefrie sektor refererer også til nonprofitorganisationer, der ikke betaler føderale skatter. Disse organisationer er forpligtet til at indsende specifikke dokumenter til Internal Revenue Service (IRS),. som du kan kontrollere. Den skattefrie sektor, som defineret af IRS, omfatter mere end 1,7 millioner virksomheder i forskellige brancher.
( Velgørende bidrag til kvalificerede nonprofitorganisationer kan være fradragsberettigede.)
Bundlinjen
Den skattefritagne sektor kan referere til enten en markedsniche bestående af investeringsinstrumenter eller nonprofitorganisationer. Med hensyn til førstnævnte omfatter sektoren mange forskellige typer investeringer og kan være en pålidelig del af enhver portefølje. Spørg en investeringsrådgiver eller skatteekspert, hvis du har spørgsmål.
Højdepunkter
Skattefritagne sektorer er enten skattefritaget nonprofitorganisationer eller markedsnicher, der omfatter investeringsinstrumenter.
Munis har normalt et lavere afkast end skattepligtige obligationer.
Kommunale obligationer udgør størstedelen af investeringsinstrumenterne i den skattefrie sektor.
Ofte stillede spørgsmål
Hvilken slags organisationer er der i den skattefrie sektor?
Den skattefrie sektor består af nonprofitorganisationer, der ikke betaler føderale skat. Ifølge IRS er "organisationer, der er organiseret og drevet udelukkende med henblik på religiøse, velgørende, videnskabelige, afprøvninger til offentlig sikkerhed, litterære, uddannelsesmæssige eller andre specificerede formål, og som opfylder visse andre krav, skattefritaget i henhold til Internal Revenue Code Section 501(c)( 3)."
Hvad er afkastet på kommunale obligationer vs. skattepligtige obligationer?
Kommunale obligationer har en tendens til at have et lavere afkast på grund af deres skattefrie status. Og de fleste betaler ingen rente indtil udløb, eller de bærer renter til enten en fast eller variabel rente. Tilbagebetalingsperioden kan variere fra nogle få måneder til 30 år eller endda længere.
Hvilke typer investeringer omfatter den skattefrie sektor?
Den skattefrie sektor omfatter en bred vifte af investeringer, herunder obligationer, leasingkontrakter, obligationsfonde, investeringsforeninger, livsforsikringer, Coverdell Education Savings Account- udlodninger, sundhedsopsparingskontouddelinger (HSA) og faste livrenter. Kommunale obligationer, eller munis, udgør dog størstedelen af investeringerne i denne sektor. De er også den mest kendte skattefri investering. Stater og lokaliteter, som indsamler penge til dyre offentlige projekter såsom veje, skoler og hospitaler, er afhængige af munis til at finansiere dem. Disse investeringer er fritaget for føderale skatter, fordi amerikansk lovgivning forbyder den føderale regering at beskatte gældsaktiver, der tilbydes af lokale og statslige myndigheder.
