Pinjaman Nisbah Tinggi

Apakah Pinjaman Nisbah Tinggi?

Pinjaman nisbah tinggi ialah pinjaman di mana nilai pinjaman adalah tinggi berbanding nilai hartanah yang digunakan sebagai cagaran. Pinjaman gadai janji yang mempunyai nisbah pinjaman yang tinggi mempunyai nilai pinjaman yang menghampiri 100% daripada nilai hartanah. Pinjaman nisbah tinggi mungkin diluluskan untuk peminjam yang tidak dapat membuat bayaran muka yang besar.

Bagi gadai janji, pinjaman nisbah tinggi biasanya bermakna nilai pinjaman melebihi 80% daripada nilai hartanah. Pengiraan itu dipanggil nisbah pinjaman kepada nilai (LTV), yang merupakan penilaian risiko pinjaman yang digunakan oleh institusi kewangan sebelum meluluskan gadai janji.

Formula untuk Pinjaman Nisbah Tinggi menggunakan LTV

Walaupun tiada formula khusus untuk mengira pinjaman nisbah tinggi, pelabur harus terlebih dahulu mengira nisbah nilai -t pinjaman dalam situasi mereka untuk menentukan sama ada pinjaman melebihi ambang LTV 80%.

$\text = \frac{\text}{\text}$

Cara Mengira Pinjaman Nisbah Tinggi Menggunakan LTV

Nisbah LTV dikira dengan membahagikan amaun yang dipinjam dengan nilai dinilai harta itu.
Darab hasil dengan 100 untuk menyatakannya sebagai peratusan.
Jika nilai pinjaman selepas bayaran pendahuluan anda melebihi 80% daripada LTV, pinjaman tersebut dianggap sebagai pinjaman nisbah tinggi.

Apakah yang Dimaklumkan oleh Pinjaman Nisbah LTV Tinggi kepada Anda?

Pemberi pinjaman dan penyedia kewangan menggunakan nisbah LTV untuk mengukur tahap risiko yang berkaitan dengan membuat pinjaman gadai janji. Jika peminjam tidak dapat membuat bayaran pendahuluan yang besar dan akibatnya, nilai pinjaman menghampiri nilai nilai dinilai hartanah, ia akan dianggap sebagai pinjaman nisbah tinggi. Dalam erti kata lain, apabila nilai pinjaman semakin hampir 100% daripada nilai hartanah, pemberi pinjaman mungkin menganggap pinjaman itu terlalu berisiko dan menolak permohonan itu.

Pemberi pinjaman menghadapi risiko kemungkiran peminjam terutamanya jika LTV terlalu tinggi. Bank mungkin tidak dapat menjual harta tersebut untuk menampung jumlah pinjaman yang diberikan kepada peminjam yang ingkar. Senario sedemikian boleh berlaku dengan mudah dalam kegawatan ekonomi apabila hartanah perumahan biasanya berkurangan nilainya. Jika pinjaman yang diberikan kepada peminjam melebihi nilai hartanah, pinjaman tersebut dikatakan underwater. Jika peminjam ingkar pada gadai janji, bank akan kehilangan wang apabila mereka pergi untuk menjual harta itu pada nilai yang lebih rendah daripada baki gadai janji tertunggak. Bank memantau LTV untuk mengelakkan kerugian tersebut.

Akibatnya, kebanyakan pinjaman perumahan nisbah tinggi memerlukan beberapa bentuk perlindungan insurans untuk melindungi pemberi pinjaman. Insurans itu dipanggil insurans gadai janji persendirian (PMI), yang mana peminjam perlu membeli secara berasingan untuk membantu melindungi pemberi pinjaman.

Pinjaman nisbah tinggi boleh mempunyai kadar faedah yang lebih tinggi, terutamanya jika peminjam mempunyai skor kredit yang rendah. Skor kredit anda ialah nilai berangka yang mewakili keupayaan anda untuk membayar balik hutang dan menunjukkan kepada pemberi pinjaman berapa banyak risiko yang anda akan ingkar. Jika skor anda rendah, kadar faedah anda mungkin lebih tinggi.

Sejarah Pinjaman Nisbah Tinggi

Sehingga tahun 1920-an, orang ramai membeli rumah bukan dengan pergi ke bank, tetapi dengan menyimpan wang mereka sendiri sehingga mereka mempunyai cukup untuk sekurang-kurangnya sebidang tanah atau tanah dengan rumah di atasnya. Kemudian, muncul syarikat bangunan dan pinjaman,. yang akan meminjamkan wang kepada orang ramai untuk membeli rumah kemudian meminta mereka membayarnya semula secara ansuran selama bertahun-tahun. Walaupun begitu, pinjaman biasanya adalah untuk separuh nilai rumah atau kurang.

Menjelang akhir tahun 1920-an, bank membuat pinjaman nisbah tinggi sehingga 80% daripada nilai rumah. Insurans gadai janji persendirian wujud untuk melindungi bank, tetapi semua itu berlalu di tepi jalan pada tahun 1930-an apabila orang yang menganggur berhenti membuat pembayaran, dan bank dan syarikat PMI juga mengalami kerugian.

Kongres menggubal Syarikat Pinjaman Pemilik Rumah, yang mula menjamin gadai janji dan nisbah merosot kepada 15%. Kemudian, melalui Pentadbiran Perumahan Persekutuan (FHA) dan agensi lain, bayaran pendahuluan jatuh ke angka tunggal yang rendah malah 0% untuk menggalakkan pemilikan rumah.

Sistem ini berkembang maju sehingga sekitar 2007-2008 apabila krisis gadai janji 2008 berlaku. Peningkatan mendadak dalam gadai janji berisiko tinggi yang menjadi lalai bermula pada tahun 2007 menyumbang kepada kemelesetan yang paling teruk dalam beberapa dekad. Ledakan perumahan pada pertengahan tahun 2000-an—digabungkan dengan kadar faedah rendah pada masa itu—mendorong banyak pemberi pinjaman untuk menawarkan pinjaman rumah kepada individu yang mempunyai kredit yang lemah. Selepas gelembung hartanah pecah, ramai peminjam tidak dapat membuat pembayaran pada gadai janji subprima mereka.

Pemberi Pinjaman Nisbah Tinggi

Pentadbiran Perumahan Persekutuan menawarkan program di mana peminjam boleh mendapatkan pinjaman FHA dengan nisbah LTV sehingga 96.5%. Dengan kata lain, program ini memerlukan bayaran pendahuluan sebanyak 3.5%. Walau bagaimanapun, program ini memerlukan skor kredit minimum untuk diluluskan untuk pinjaman nisbah tinggi. Terdapat tawaran lain di mana skor kredit yang lebih rendah dibenarkan dengan bayaran pendahuluan 10%.

Selain itu, pinjaman FHA memerlukan premium insurans gadai janji (MIP). Walau bagaimanapun, anda boleh membiayai semula apabila LTV jatuh di bawah 80% dan pinjaman itu tidak lagi dianggap sebagai pinjaman nisbah tinggi, yang akan menghapuskan insurans.

Contoh Pinjaman Nisbah Tinggi

Katakan peminjam merancang untuk membeli rumah yang mempunyai nilai dinilai $100,000. Peminjam hanya mampu membuat bayaran pendahuluan $10,000,. dan baki $90,000 perlu dipinjam. Selepas mendekati beberapa pemberi pinjaman, seseorang akhirnya bersetuju untuk menaja jamin gadai janji, tetapi dengan kadar faedah yang lebih tinggi daripada purata.

Hasilnya ialah nisbah pinjaman kepada nilai sebanyak 90% atau (90,000 / 100,000), yang akan dianggap sebagai pinjaman nisbah tinggi.

Pinjaman Nisbah Tinggi lwn Pinjaman Ekuiti Rumah

Pinjaman ekuiti rumah ialah pinjaman ansuran atau gadai janji kedua yang membolehkan pemilik rumah meminjam berbanding nilai ekuiti di kediaman mereka. Pinjaman adalah berdasarkan perbezaan antara ekuiti pemilik rumah dan nilai pasaran semasa rumah.

Pinjaman ekuiti rumah adalah untuk peminjam yang sudah mempunyai gadai janji, dan telah membayar sebahagian daripada baki gadai janji, dan di mana nilai hartanah melebihi baki pinjaman. Dengan kata lain, pinjaman ekuiti rumah membolehkan pemilik rumah meminjam berdasarkan ekuiti dalam rumah. Pinjaman nisbah tinggi, sebaliknya, boleh mempunyai nilai pinjaman yang menghampiri 100% daripada nilai hartanah.

Sorotan

Pinjaman nisbah tinggi biasanya bermaksud pinjaman kepada nilai (LTV) melebihi 80% daripada nilai hartanah dan mungkin menghampiri 100% atau lebih tinggi.
Pinjaman nisbah tinggi ialah pinjaman di mana nilai pinjaman adalah besar berbanding dengan nilai hartanah yang digunakan sebagai cagaran.
Pinjaman gadai janji yang mempunyai nisbah pinjaman yang tinggi boleh menjadi agak berisiko, dan membawa kadar faedah melebihi purata.