SEC Form N.Q.
Hvad er SEC Form NQ?
Udtrykket SEC Form NQ refererer til et dokument, som registrerede administrationsinvesteringsselskaber skulle indsende til Securities and Exchange Commission (SEC) for at afsløre deres komplette porteføljebeholdning. Form NQ, som også kaldes kvartalsskemaet for porteføljebeholdninger af registreret managementinvesteringsselskab, blev almindeligvis brugt af investeringsselskaber såsom investeringsforeninger til at offentliggøre deres beholdninger. Det var påkrævet i henhold til afsnittene i Investment Company Act af 1940 og Securities Exchange Act af 1934. SEC Form NQ skal indsendes to gange i løbet af et selskabs regnskabsår. Skemaet blev erstattet af skemaet N-PORT.
Forstå SEC Form NQ
SEC Form NQ kaldes kvartalsskemaet for porteføljebeholdninger af registreret ledelsesinvesteringsselskab. Det var en obligatorisk indlevering påkrævet af SEC, som beskrevet i Section 30(b) i Investment Company Act of 1940 og Sections 13(a) and 15(d) of the Securities Exchange Act of 1934.
Alle registrerede investeringsselskaber og truster var forpligtet til at indsende halvårlige og årlige rapporter til SEC og selskabernes aktionærer. Gensidige fondsselskaber var dog ikke forpligtet til at sende deres SEC Form NQ-rapporter direkte til aktionærerne. SEC Form NQ blev indsendt elektronisk to gange om året. Disse perioder faldt inden for 60-dages perioden efter afslutningen af første og tredje kvartal af virksomhedens regnskabsår. Virksomheder, der oplever og ansøger om en midlertidig eller vedvarende modgang, var undtaget fra disse krav.
Investorer, der er interesserede i at gennemgå deres investeringsselskabs beholdninger, kan søge efter deres NQ-arkiveringer på elektronisk dataindsamling, analyse og hentning.
Virksomheder var forpligtet til at medtage følgende oplysninger om SEC Form NQ indgivelser:
Firmaets navn
Virksomhedens komplette postadresse
Individuelle bedrifter
Hovedstol eller antal aktier i hver beholdning
Dagsværdi af hver bedrift
Tilhængere af offentliggørelse af porteføljebeholdninger mente, at SEC Form NQ-investorer hjalp med at træffe bedre og mere informerede beslutninger om deres personlige investeringer. SEC brugte også oplysningerne i disse ansøgninger til at hjælpe med at formulere regler, afsløringsgennemgange samt roller i inspektion og politikudformning.
Særlige overvejelser
Små virksomhedsinvesteringsselskaber (SBIC'er) var ikke forpligtet til at indsende SEC Form NQ. Virksomheder, der falder ind under denne kategori, er generelt privatejede og licenseret af Small Business Administration (SBA). Disse firmaer skal indsende SEC Form N-5, som også er kendt som registreringserklæringen for små virksomheders investeringsselskaber i henhold til Securities Act af 1933 og Investment Company Act af 1940.
En virksomhed skal være registreret i henhold til Small Business Investment Act af 1958 eller have godkendelse fra Small Business Administration (SBA) for at indsende en licensansøgning for at kvalificere sig til N-5 ansøgninger.
SEC Form NQ vs. SEC Form N-PORT
SEC vedtog nye og ændrede rapporteringskrav i 2016, der vedrører investeringsselskaber, der er registreret i henhold til Investment Company Act af 1940. Opdateringerne har til formål at modernisere investeringsselskabernes rapportering. En af de foreslåede ændringer er at fjerne SEC Form NQ og erstatte den med SEC Form N-PORT for andre registrerede investeringsselskaber end pengemarkedsfonde.
Denne nye formular giver SEC mere ajourførte oplysninger om en fonds porteføljebeholdning (senest 30 dage efter udgangen af hver måned) sammen med yderligere indsigt i, hvordan en portefølje styrer risiko,. likviditet og brugen af derivater.
Form NQ var oprindeligt planlagt til at blive udskiftet den aug. 1, 2019. Denne dato blev forsinket for at tillade revisioner af den nye formular. Forsinkelsen gav også investeringsindustrien en chance for at blive mere informeret og fortrolig med overgangen. Den reviderede dato for tilbagekaldelse af formular NQ blev rapporteret til at være den 1. maj 2020. Ifølge SEC er virksomheder, der begynder at indgive SEC Form N-PORT, ikke længere forpligtet til at udfylde SEC Form NQ .
##Højdepunkter
SEC-formularen NQ var en obligatorisk indgivelse, der krævedes af SEC for registrerede administrationsinvesteringsselskaber, såsom investeringsforeninger.
SEC erstattede SEC Form NQ med SEC Form N-PORT for at modtage mere opdateret information fra investeringsselskaber.
SEC Form NQ var påkrævet senest 60 dage efter afslutningen af første og tredje kvartal af en virksomheds regnskabsår.
Investeringsselskaber for små virksomheder og dem, der ansøger om og modtager en nød, var fritaget for at indsende formularen.
Det blev brugt til at oplyse et investeringsselskabs samlede porteføljebeholdning.
