Modulo SEC NQ

Che cos'è il modulo SEC NQ?

Il termine SEC Form NQ si riferisce a un documento che le società di investimento di gestione registrate dovevano presentare alla Securities and Exchange Commission (SEC) al fine di rivelare le loro partecipazioni complete in portafoglio. Il modulo NQ, chiamato anche Modulo trimestrale delle partecipazioni in portafoglio di società di investimento di gestione registrate, era comunemente utilizzato dalle società di investimento come le società di fondi comuni di investimento per rivelare le proprie partecipazioni. Era richiesto ai sensi delle sezioni dell'Investment Company Act del 1940 e del Securities Exchange Act del 1934. Il modulo SEC NQ deve essere presentato due volte durante l'anno fiscale di una società. Il modulo è stato sostituito dal modulo N-PORT.

Comprensione del modulo SEC NQ

Il modulo SEC NQ è chiamato modulo Programma trimestrale delle partecipazioni di portafoglio di società di investimento di gestione registrate. Era un deposito obbligatorio richiesto dalla SEC, come indicato nella Sezione 30(b) dell'Investment Company Act del 1940 e nelle Sezioni 13(a) e 15(d) del Securities Exchange Act del 1934.

Tutte le società di investimento e i trust registrati dovevano presentare relazioni semestrali e annuali alla SEC e agli azionisti delle società. Le società di fondi comuni, tuttavia, non erano tenute a inviare i loro rapporti SEC Form NQ direttamente agli azionisti. Il modulo SEC NQ è stato inviato elettronicamente due volte all'anno. Questi periodi rientravano nel periodo di 60 giorni successivo alla fine del primo e del terzo trimestre dell'anno fiscale della società. Le aziende che sperimentano e presentano una situazione di disagio temporaneo o continuativo erano esentate da questi requisiti.

Gli investitori interessati a rivedere le partecipazioni della loro società di investimento possono cercare i suoi documenti NQ su raccolta, analisi e recupero di dati elettronici.

Le aziende erano tenute a includere le seguenti informazioni sui documenti SEC Form NQ:

• Il nome dell'azienda

• L'indirizzo postale completo dell'azienda

• Partecipazioni individuali

• Importo capitale o numero di azioni di ciascuna partecipazione

• Valore equo di ciascuna partecipazione

divulgazione della detenzione di portafoglio ritenevano che il modulo SEC NQ aiutasse gli investitori a prendere decisioni migliori e più informate sui propri investimenti personali. La SEC ha anche utilizzato le informazioni fornite su questi documenti per aiutare a formulare regolamenti, revisioni della divulgazione, nonché ruoli nell'ispezione e nell'elaborazione delle politiche.

Considerazioni speciali

Le società di investimento per piccole imprese (SBIC) non erano tenute a presentare il modulo SEC NQ. Le aziende che rientrano in questa categoria sono generalmente di proprietà privata e autorizzate dalla Small Business Administration (SBA). Queste società devono presentare il modulo SEC N-5, noto anche come Dichiarazione di registrazione delle società di investimento di piccole imprese ai sensi del Securities Act del 1933 e dell'Investment Company Act del 1940.

Una società deve essere registrata ai sensi dello Small Business Investment Act del 1958 o avere l'approvazione della Small Business Administration (SBA) per presentare una domanda di licenza per qualificarsi per i depositi N-5.

Modulo SEC NQ vs. Modulo SEC N-PORT

La SEC ha adottato nel 2016 nuovi e modificati requisiti di rendicontazione che riguardano le società di investimento registrate ai sensi dell'Investment Company Act del 1940. Gli aggiornamenti hanno lo scopo di modernizzare la rendicontazione delle società di investimento. Una delle modifiche proposte è eliminare il modulo SEC NQ e sostituirlo con il modulo SEC N-PORT per le società di investimento registrate diverse dai fondi del mercato monetario.

Questo nuovo modulo fornisce alla SEC informazioni più aggiornate sulle partecipazioni di portafoglio di un fondo (non oltre 30 giorni dopo la fine di ogni mese) insieme a ulteriori approfondimenti su come un portafoglio gestisce il rischio,. la liquidità e l'uso di derivati.

Il modulo NQ doveva essere originariamente sostituito il 1 agosto 2019. Tale data è stata posticipata per consentire le revisioni del nuovo modulo. Il ritardo ha anche dato al settore degli investimenti la possibilità di diventare più informato e a proprio agio con la transizione. La data modificata per la rescissione del modulo NQ è stata segnalata per essere il 1 maggio 2020.Secondo la SEC, le società che iniziano a presentare il modulo SEC N-PORT non sono più tenute a completare il modulo SEC NQ .

Mette in risalto

• Il modulo SEC NQ era un deposito obbligatorio richiesto dalla SEC per le società di investimento di gestione registrate, come le società di fondi comuni di investimento.

• La SEC ha sostituito il modulo SEC NQ con il modulo SEC N-PORT per ricevere informazioni più aggiornate dalle imprese di investimento.

• Il modulo SEC NQ era richiesto entro e non oltre 60 giorni dalla fine del primo e del terzo trimestre dell'anno fiscale di una società.

• Le piccole imprese di investimento e quelle che richiedono e ricevono un disagio sono state esentate dal deposito del modulo.

• È stato utilizzato per rivelare le partecipazioni complete del portafoglio di una società di investimento.