资本充足率 - CAR

什么是资本充足率 - CAR？

资本充足率 (CAR) 是衡量银行可用资本的指标，以银行风险加权信贷敞口的百分比表示。资本充足率，也称为资本风险加权资产比率（CRAR），用于保护存款人，促进全球金融体系的稳定性和效率。衡量两种类型的资本：一级资本，可以在不要求银行停止交易的情况下吸收损失，以及二级资本，它可以在清算时吸收损失，因此提供的程度较小对储户的保护。

计算 CAR

资本充足率的计算方法是将银行资本除以其风险加权资产。用于计算资本充足率的资本分为两级。

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一级资本

一级资本或核心资本包括股本资本、普通股资本、无形资产和经审计的收入储备。一级资本用于吸收损失，不需要银行停止运营。一级资本是永久且易于用于缓冲银行遭受的损失而无需停止运营的资本。银行一级资本的一个很好的例子是其普通股本。

二级资本

二级资本包括未经审计的留存收益、未经审计的准备金和一般损失准备金。如果公司倒闭或清算，这笔资本会吸收损失。二级资本是在银行清盘时缓冲损失的资本，因此它为储户和债权人提供的保护程度较低。如果银行失去其所有一级资本，它用于吸收损失。

将两个资本层级相加，除以风险加权资产，计算出银行的资本充足率。风险加权资产是通过查看银行贷款、评估风险然后分配权重来计算的。在衡量信用风险敞口时，将对贷方资产负债表上所列资产的价值进行调整。

银行发放的所有贷款均根据其信用风险程度进行加权。例如，发放给政府的贷款的加权分数为 0.0%，而发放给个人的贷款的加权分数为 100.0%。

风险加权资产

风险加权资产用于确定银行和其他机构为降低破产风险而必须持有的最低资本金额。资本要求基于对每种银行资产的风险评估。例如，以信用证为担保的贷款被认为比以抵押品担保的抵押贷款风险更大，并且需要更多的资本。

为什么资本充足率很重要

最低资本充足率 (CAR) 之所以至关重要，是为了确保银行有足够的缓冲来吸收合理数量的损失，然后才能资不抵债并因此损失储户的资金。资本充足率通过降低银行破产的风险来确保国家金融体系的效率和稳定性。一般来说，资本充足率高的银行被认为是安全的，并有可能履行其财务义务。

在清盘过程中，属于储户的资金优先于银行的资本，因此只有当银行登记的损失超过其拥有的资本金额时，储户才会失去储蓄。因此，银行的资本充足率越高，对存款人资产的保护程度就越高。

外汇合同和担保等表外协议也存在信用风险。此类风险敞口被转换为其信用等值数字，然后以与资产负债表内信用风险敞口相似的方式加权。然后将表外和表内信用风险集中在一起以获得总风险加权信用风险。

综合考虑，资本充足率 (CAR) 高的银行被认为是健康且状况良好的，可以履行其财务义务。

使用 CAR 的示例

目前，巴塞尔协议 II 下资本与风险加权资产的最低比率为 8%，巴塞尔协议 III 下为 10.5%。高资本充足率高于巴塞尔协议 II 和巴塞尔协议 III 的最低要求。

最低资本充足率对于确保银行在资不抵债并因此损失存款人资金之前有足够的缓冲来吸收合理数量的损失至关重要。

例如，假设银行 ABC 拥有 1000 万美元的一级资本和 500 万美元的二级资本。它的贷款已加权计算为 5000 万美元。 ABC银行的资本充足率为30%（1000万美元+500万美元）/5000万美元）。因此，该银行的资本充足率较高，被认为较为安全。因此，如果发生意外损失，ABC 银行破产的可能性较小。

CAR 与偿付能力比率

资本充足率和偿付能力比率都提供了评估公司债务与收入状况的方法。然而，资本充足率通常专门用于评估银行，而偿付能力比率指标可用于评估任何类型的公司。

偿付能力比率是一种债务评估指标，可应用于任何类型的公司，以评估其在支付短期和长期未偿财务义务方面的能力。偿付能力比率低于 20% 表明违约的可能性增加。

分析师通常倾向于使用偿付能力比率来提供对公司财务状况的全面评估，因为它衡量的是实际现金流量而不是净收入，并非所有这些都可供公司随时用于履行义务。与同一行业内的类似公司相比，偿付能力比率最适用，因为某些行业的债务往往比其他行业更重。

CAR 与一级杠杆比率

有时考虑的相关资本充足率是一级杠杆率。一级杠杆率是银行核心资本与其总资产之间的关系。它的计算方法是将一级资本除以银行的平均综合资产总额和某些表外风险敞口。一级杠杆率越高，银行越有可能承受资产负债表的负面冲击。

使用 CAR 的限制

CAR 的一个限制是它无法解释银行挤兑或金融危机期间可能扭曲银行资本和资本成本的预期损失。

许多分析师和银行高管认为，与资本充足率相比，经济资本衡量标准是对银行财务稳健性和风险敞口的更准确和可靠的评估。

是根据银行的财务状况、信用评级、预期损失和偿付能力的信心水平来估计银行为确保其处理当前未决风险的能力而需要手头的资本金额。通过包括预期损失等经济现实，这种衡量被认为代表了对银行实际财务状况和风险水平的更现实的评估。

＃＃强调

监管机构使用 CAR 来确定银行的资本充足率并进行压力测试。
用 CAR 衡量两种类型的资本。一级资本可以在不迫使银行停止交易的情况下吸收合理的损失，而二级资本可以在清算时承受损失。
资本充足率对于确保银行在资不抵债之前有足够的缓冲来吸收合理数量的损失至关重要。
使用 CAR 的缺点是它没有考虑到银行潜在挤兑的风险，或者在金融危机中会发生什么。