Współczynnik wypłacalności – CAR

Co to jest współczynnik wypłacalności – CAR?

Współczynnik adekwatności kapitałowej (CAR) jest miarą dostępnego kapitału banku wyrażoną jako procent ekspozycji kredytowych banku ważonych ryzykiem. Współczynnik adekwatności kapitałowej, znany również jako wskaźnik kapitału do aktywów ważonych ryzykiem (CRAR), służy do ochrony deponentów oraz promowania stabilności i wydajności systemów finansowych na całym świecie. Mierzy się dwa rodzaje kapitału: kapitał poziomu 1,. który może zaabsorbować straty bez konieczności zaprzestania działalności przez bank, oraz kapitał poziomu 2,. który może zaabsorbować straty w przypadku likwidacji, zapewniając w ten sposób mniejszy stopień ochronę deponentów.

Obliczanie CAR

Współczynnik wypłacalności oblicza się dzieląc kapitał banku przez jego aktywa ważone ryzykiem. Kapitał użyty do obliczenia współczynnika wypłacalności dzieli się na dwa poziomy.

$CAR = \dfrac{Poziom$₁Kapitał + Poziom₂Kapitał}{Ryzyko_WażoneZasoby}

Kapitał poziomu 1

Kapitał Tier-1,. czyli kapitał podstawowy, składa się z kapitału własnego, zwykłego kapitału zakładowego, wartości niematerialnych i zbadanych rezerw przychodów. Kapitał Tier-1 służy do absorbowania strat i nie wymaga zaprzestania działalności przez bank. Kapitał Tier-1 to kapitał, który jest stale i łatwo dostępny do amortyzacji strat poniesionych przez bank bez konieczności zaprzestania działalności. Dobrym przykładem kapitału Tier 1 banku jest jego zwykły kapitał akcyjny.

Kapitał poziomu 2

Kapitał Tier-2 obejmuje niezbadane zyski zatrzymane, niezbadane rezerwy i ogólne rezerwy na straty. Kapitał ten pokrywa straty w przypadku likwidacji lub likwidacji firmy. Kapitał Tier-2 jest tym, który amortyzuje straty w przypadku likwidacji banku, więc zapewnia mniejszy stopień ochrony deponentom i wierzycielom. Służy do absorbowania strat, jeśli bank straci cały swój kapitał Tier-1.

Dwa poziomy kapitałowe są sumowane i dzielone przez aktywa ważone ryzykiem w celu obliczenia współczynnika wypłacalności banku. Aktywa ważone ryzykiem oblicza się, analizując kredyty bankowe, oceniając ryzyko, a następnie przypisując wagę. Przy wycenie ekspozycji kredytowych dokonuje się korekty wartości aktywów wykazanych w bilansie kredytodawcy.

Wszystkie kredyty udzielone przez bank są ważone na podstawie ich stopnia ryzyka kredytowego. Na przykład pożyczki udzielone rządowi są ważone na poziomie 0,0%, podczas gdy pożyczkom udzielonym osobom fizycznym przypisuje się punktację ważoną 100,0%.

Aktywa ważone ryzykiem

Aktywa ważone ryzykiem służą do określenia minimalnej kwoty kapitału, którą muszą posiadać banki i inne instytucje, aby zmniejszyć ryzyko niewypłacalności. Wymóg kapitałowy opiera się na ocenie ryzyka dla każdego rodzaju aktywów bankowych. Na przykład pożyczka zabezpieczona akredytywą jest uważana za bardziej ryzykowną i wymaga większego kapitału niż pożyczka hipoteczna zabezpieczona zabezpieczeniem.

Dlaczego współczynnik adekwatności kapitałowej ma znaczenie

Powodem, dla którego minimalne współczynniki adekwatności kapitałowej (CAR) mają kluczowe znaczenie, jest upewnienie się, że banki mają wystarczającą amortyzację, aby zaabsorbować rozsądną kwotę strat, zanim staną się niewypłacalne i w konsekwencji stracą środki deponentów. Współczynniki adekwatności kapitałowej zapewniają wydajność i stabilność krajowego systemu finansowego, zmniejszając ryzyko niewypłacalności banków. Generalnie bank o wysokim współczynniku wypłacalności uważany jest za bezpieczny i mogący wywiązać się ze swoich zobowiązań finansowych.

W procesie likwidacji środki należące do deponentów mają wyższy priorytet niż kapitał banku, więc deponenci mogą stracić swoje oszczędności tylko wtedy, gdy bank zarejestruje stratę przewyższającą posiadany kapitał. Tym samym im wyższy współczynnik wypłacalności banku, tym wyższy stopień ochrony aktywów deponenta.

Umowy pozabilansowe, takie jak kontrakty walutowe i gwarancje, również wiążą się z ryzykiem kredytowym. Takie ekspozycje są przeliczane na ich ekwiwalenty kredytowe, a następnie ważone w podobny sposób jak ekspozycje kredytowe w bilansie. Ekspozycje kredytowe pozabilansowe i bilansowe są następnie łączone w jedną całość w celu uzyskania łącznych ekspozycji kredytowych ważonych ryzykiem.

Biorąc wszystko pod uwagę, bank o wysokim współczynniku wypłacalności (CAR) jest postrzegany jako zdrowy i zdolny do wywiązania się ze swoich zobowiązań finansowych.

Przykład użycia CAR

Obecnie minimalny stosunek kapitału do aktywów ważonych ryzykiem wynosi 8% w ramach Bazylei II i 10,5% w ramach Bazylei III. Wysokie współczynniki adekwatności kapitałowej są powyżej minimalnych wymogów wynikających z Bazylei II i Bazylei III.

Minimalne współczynniki adekwatności kapitałowej mają kluczowe znaczenie dla zapewnienia, że banki mają wystarczającą amortyzację, aby zaabsorbować rozsądną kwotę strat, zanim staną się niewypłacalne, a w konsekwencji stracą środki deponentów.

Załóżmy na przykład, że bank ABC ma 10 milionów dolarów kapitału pierwszego poziomu i 5 milionów dolarów drugiego poziomu. Posiada pożyczki, które zostały zważone i obliczone na 50 milionów dolarów. Współczynnik wypłacalności banku ABC wynosi 30% (10 mln USD + 5 mln USD) / 50 mln USD). Dlatego bank ten ma wysoki współczynnik wypłacalności i jest uważany za bezpieczniejszy. W rezultacie istnieje mniejsze prawdopodobieństwo niewypłacalności Banku ABC w przypadku wystąpienia nieoczekiwanych strat.

SAMOCHÓD a współczynnik wypłacalności

Zarówno współczynnik wypłacalności, jak i współczynnik wypłacalności pozwalają ocenić zadłużenie firmy w stosunku do jej sytuacji przychodowej. Jednak współczynnik wypłacalności jest zwykle stosowany specjalnie do oceny banków, podczas gdy miara współczynnika wypłacalności może być wykorzystywana do oceny dowolnego rodzaju spółki.

Współczynnik wypłacalności to miernik oceny zadłużenia, który można zastosować do każdego rodzaju firmy, aby ocenić, jak dobrze może ona pokryć zarówno krótkoterminowe, jak i długoterminowe niespłacone zobowiązania finansowe. Wskaźniki wypłacalności poniżej 20% wskazują na zwiększone prawdopodobieństwo niewykonania zobowiązania.

Analitycy często faworyzują współczynnik wypłacalności w celu zapewnienia kompleksowej oceny sytuacji finansowej firmy, ponieważ mierzy on rzeczywiste przepływy pieniężne, a nie dochód netto, z których nie wszystkie mogą być łatwo dostępne dla firmy w celu wywiązania się ze zobowiązań. Współczynnik wypłacalności najlepiej sprawdza się w porównaniu z podobnymi firmami z tej samej branży, ponieważ niektóre branże są znacznie bardziej zadłużone niż inne.

CAR vs. współczynnik dźwigni 1 poziomu

Czasami branym pod uwagę współczynnikiem adekwatności kapitałowej jest wskaźnik dźwigni poziomu 1. Wskaźnik dźwigni Tier-1 to relacja między kapitałem podstawowym banku a jego aktywami ogółem. Oblicza się go poprzez podzielenie kapitału Tier-1 przez średnią sumę skonsolidowanych aktywów banku i niektóre ekspozycje pozabilansowe. Im wyższy wskaźnik dźwigni na poziomie 1, tym większe prawdopodobieństwo, że bank może wytrzymać negatywne wstrząsy w swoim bilansie.

Ograniczenia korzystania z SAMOCHODU

Jednym z ograniczeń Republiki Środkowoafrykańskiej jest to, że nie uwzględnia ona oczekiwanych strat podczas paniki bankowej lub kryzysu finansowego, które mogą zniekształcić kapitał banku i koszt kapitału.

Wielu analityków i dyrektorów banków uważa, że miara kapitału ekonomicznego jest dokładniejszą i bardziej wiarygodną oceną kondycji finansowej banku i narażenia na ryzyko niż współczynnik wypłacalności.

Kalkulacja kapitału ekonomicznego, która szacuje wielkość kapitału, który bank musi mieć pod ręką, aby zapewnić sobie zdolność do obsługi bieżącego niespłaconego ryzyka,. opiera się na kondycji finansowej banku, jego ratingu kredytowym, oczekiwanych stratach i poziomie ufności w zakresie wypłacalności. Uważa się, że poprzez uwzględnienie takich realiów ekonomicznych, jak oczekiwane straty, pomiar ten stanowi bardziej realistyczną ocenę rzeczywistej kondycji finansowej banku i poziomu ryzyka.

Przegląd najważniejszych wydarzeń

• CAR jest wykorzystywany przez regulatorów do określania adekwatności kapitałowej banków i przeprowadzania testów warunków skrajnych.

• Za pomocą CAR mierzy się dwa rodzaje kapitału. Kapitał poziomu 1 może wchłonąć rozsądną kwotę strat bez zmuszania banku do zaprzestania działalności, podczas gdy kapitał poziomu 2 może ponieść stratę w przypadku likwidacji.

• CAR ma kluczowe znaczenie dla zapewnienia bankom wystarczającej amortyzacji, aby zaabsorbować rozsądną kwotę strat, zanim staną się niewypłacalne.

• Minusem korzystania z CAR jest to, że nie uwzględnia ryzyka potencjalnego napadu na bank, ani tego, co by się stało w przypadku kryzysu finansowego.