صدمة الدفع
ما هي صدمة الدفع؟
تشير صدمة السداد إلى الزيادة الهائلة في ديون الفرد والتزاماته التي قد تتسبب في تخلفه عن الوفاء بالتزاماته المالية. ببساطة ، تحدث صدمة السداد عندما يضطر شخص ما فجأة إلى دفع ديون شهرية أكثر مما يستطيع تحمله من دخله.
يستخدم هذا المفهوم بشكل شائع لتوضيح مقدار المبلغ الذي يتعين على المقترض دفعه للمقرض عند الحصول على قرض عقاري. صدمة السداد هي أيضًا المخاطر المرتبطة ببعض منتجات الرهن العقاري ذات الأسعار المتغيرة أو ذات السعر التشويقي ، بما في ذلك الرهون العقارية ذات السعر القابل للتعديل بخيار الدفع (ARMs) والقروض بفائدة فقط مع سداد بالون.
كيف تعمل صدمة الدفع
يمكن أن تنتج صدمة السداد عن العديد من العوامل المختلفة. قد يكون ناتجًا عن تغييرات في الوضع المالي للفرد - مثل انخفاض الدخل أو البطالة - تغييرات في أسعار الفائدة وهياكل الدفع ، أو عندما يقوم الفرد بإجراء تغييرات على هيكل ديونه ، مثل عندما ينتقل من الإيجار إلى امتلاك الصفحة الرئيسية.
غالبًا ما يحسب المقرضون صدمة الدفع التي من المرجح أن يواجهها المقترضون عندما يأخذون الرهن العقاري أو إعادة التمويل لأول مرة. يقيسون قدرة المستهلك على سداد الديون باستخدام حسابات مختلفة ، بما في ذلك قاعدة 28/36 ، التي تنص على أن الأسرة يجب ألا تنفق أكثر من 28٪ من إجمالي دخلها الشهري على نفقات الإسكان ، ولا تزيد عن 36٪ على خدمة الديون ، بما في ذلك ديون الإسكان والديون الأخرى مثل قروض السيارات.
تعد التغيرات في أسعار الفائدة أحد الأسباب الرئيسية لصدمة السداد. يواجه مقترضو الرهن العقاري - ولا سيما أولئك الذين لديهم قروض عقارية ذات معدل قابل للتعديل (ARMs) - السيناريوهات التالية التي قد تؤدي إلى هذه المخاطر:
انتهاء سعر الفائدة المبدئي أو المؤقت
نهاية فترة معدل الفائدة الثابتة
نهاية فترة سداد الفائدة فقط
إعادة صياغة خيار الدفع ARM
زيادة في سعر الفائدة المفهرس بالكامل في ARM
ينجذب المستهلكون عمومًا إلى ARM بسبب الدفعات الشهرية الأولية المنخفضة نسبيًا. قد يعتقدون أن الرهن العقاري سيبقى في متناول اليد. ومع ذلك ، يمكن أن تأتي هياكل الدفع هذه بنتائج عكسية إذا تجاوزت الزيادة في المدفوعات المجدولة المبلغ الذي يمكن للمقترض دفعه كل شهر.
تمنع القروض ذات السعر الثابت الزيادة المجدولة في المدفوعات أو أسعار الفائدة ، وبالتالي لا تحمل مخاطر حدوث صدمة السداد.
إعتبارات خاصة
المؤسسات المالية الحسابات لتحديد عتبة صدمة الدفع للفرد ولتحديد من سيقدمون للتمويل. تعتمد عتبة صدمة الدفع على فكرة أن المقترض ، الذي يدفع بالفعل مدفوعات سكن شهرية كبيرة ، يمكنه التعامل مع دفعة أكبر.
قد يكون المقترض ضحية لصدمة السداد والتخلف عن سداد القرض إذا كان لديه حاليًا مدفوعات سكن متواضعة وكانت الالتزامات الشهرية الجديدة أعلى بكثير. على سبيل المثال ، قد يواجه الشخص الذي يدفع 1200 دولار شهريًا على الإيجار صدمة دفع قدرها 400 دولار أو 133 ٪ على نفقات الإسكان وحدها إذا حصل على رهن عقاري يتطلب منه دفع 1600 دولار شهريًا.
من الشائع أن يرفض المقرضون تمويل المقترض الذي ستكون مدفوعاته 200٪ أو أكثر من مدفوعات الإسكان الحالية.
تقوم البنوك أو مقرضو الرهن العقاري بإنشاء صيغ العتبة الخاصة بهم لتحديد ما إذا كانت نسبة مدفوعات قروض المنزل الحالية إلى مدفوعات الرهن العقاري المقترحة منخفضة بما يكفي لمنع صدمة السداد. قد تكون مدفوعات السكن الحالية إما نفقات رهن عقاري أو إيجار. تعتبر درجات الائتمان والتدفقات النقدية من العوامل الرئيسية التي يتم أخذها في الاعتبار عندما يتعلق الأمر بحساب حد صدمة الدفع المسموح به.
لا يعني هذا الحساب أن المقترض الذي لديه مدفوعات سكن منخفضة حالية لن يكون مؤهلاً للحصول على قرض عقاري. بدلاً من ذلك ، يتم استخدام الحساب لتوجيه المقترض إلى نوع القرض الصحيح لمنع صدمة السداد. تميل هذه القروض إلى أن تكون أكثر تقليدية وتحفظًا ، مثل الرهون العقارية ذات السعر الثابت وآليات ARM ذات الحدود القصوى لمدى الحياة.
يسلط الضوء
تستخدم المؤسسات المالية الحسابات لتحديد عتبة صدمة الدفع للفرد ولتحديد من سيقدمون التمويل.
عادة ما ترتبط صدمة السداد ببعض منتجات الرهن العقاري أو الائتمان التي تتحول من معدل تمهيدي منخفض إلى معدل أعلى.
تحدث صدمة السداد عندما تزيد تكاليف أو ديون المقترض بما يتجاوز قدرته على السداد خلال فترة زمنية قصيرة نسبيًا.
قد تنشأ هذه المخاطر عندما يتغير الوضع المالي لشخص ما ، أو عندما تتغير أسعار الفائدة ، أو عندما يزيد الفرد من عبء ديونه - مثل عندما ينتقل من الاستئجار إلى امتلاك منزل.
