Kejutan pembayaran
Apakah Itu Kejutan Pembayaran?
Kejutan pembayaran merujuk kepada peningkatan mendadak dalam hutang dan liabiliti individu yang mungkin menyebabkan mereka mungkir pada obligasi kewangan mereka. Ringkasnya, kejutan pembayaran berlaku apabila, secara tiba-tiba, seseorang diwajibkan membayar lebih dalam hutang bulanan daripada yang mereka mampu daripada pendapatan mereka.
Konsep ini biasanya digunakan untuk menunjukkan berapa banyak lagi yang perlu dibayar oleh peminjam kepada pemberi pinjaman apabila mereka mengeluarkan gadai janji. Kejutan pembayaran juga merupakan risiko yang dikaitkan dengan produk gadai janji kadar berubah atau kadar teaser tertentu,. termasuk gadai janji kadar boleh laras pilihan pembayaran (ARM) dan pinjaman faedah sahaja dengan bayaran belon.
Cara Kejutan Pembayaran Berfungsi
Kejutan pembayaran boleh disebabkan oleh pelbagai faktor. Ia mungkin disebabkan oleh perubahan kepada situasi kewangan individu—seperti penurunan dalam pendapatan atau pengangguran—perubahan kepada kadar faedah dan struktur pembayaran, atau apabila individu membuat perubahan pada struktur hutang mereka, seperti apabila mereka berpindah daripada menyewa kepada memiliki rumah.
Pemberi pinjaman sering mengira kejutan pembayaran yang mungkin dialami oleh peminjam apabila mereka mula-mula mengambil gadai janji atau membiayai semula. Mereka mengukur keupayaan pengguna untuk membayar balik hutang menggunakan pelbagai pengiraan, termasuk peraturan 28/36,. yang menyatakan bahawa isi rumah harus membelanjakan tidak lebih daripada 28% daripada pendapatan kasar bulanan untuk perbelanjaan perumahan dan tidak lebih daripada 36% untuk membayar hutang. , termasuk perumahan dan hutang lain seperti pinjaman kereta.
Perubahan kadar faedah adalah salah satu punca utama kejutan pembayaran. Peminjam gadai janji —terutamanya mereka yang mempunyai gadai janji kadar boleh laras (ARM)—biasa mengalami senario berikut yang mungkin membawa kepada risiko ini:
Tamat tempoh kadar faedah permulaan atau sementara
Tamat tempoh kadar faedah tetap
Tamat tempoh pembayaran faedah sahaja
Penyusunan semula ARM pilihan pembayaran
Peningkatan dalam kadar faedah terindeks penuh ARM
Pengguna biasanya tertarik kepada ARM kerana bayaran bulanan permulaan yang agak rendah. Mereka mungkin percaya gadai janji akan kekal mampu milik. Walau bagaimanapun, struktur pembayaran ini boleh menjadi bumerang jika peningkatan dalam pembayaran berjadual melebihi jumlah yang mampu dibayar oleh peminjam setiap bulan.
Pinjaman kadar tetap menghalang kenaikan berjadual dalam pembayaran atau kadar faedah dan, oleh itu, tidak membawa risiko kejutan pembayaran.
Pertimbangan Khas
Institusi kewangan menggunakan pengiraan untuk menentukan ambang kejutan pembayaran individu dan untuk menentukan siapa yang akan mereka tawarkan untuk membiayai. Ambang kejutan pembayaran adalah berdasarkan idea bahawa peminjam, yang sudah membayar bayaran perumahan bulanan yang ketara, boleh mengendalikan pembayaran yang lebih besar.
Peminjam mungkin menjadi mangsa kejutan pembayaran dan kemungkiran pinjaman jika mereka pada masa ini mempunyai bayaran perumahan yang sederhana dan komitmen bulanan baharu adalah jauh lebih tinggi. Sebagai contoh, seseorang yang membayar sewa $1,200 sebulan mungkin mengalami kejutan pembayaran sebanyak $400 atau 133% untuk perbelanjaan perumahan sahaja jika mereka mengambil gadai janji yang memerlukan mereka membayar $1,600 setiap bulan.
Adalah perkara biasa bagi pemberi pinjaman untuk enggan membiayai peminjam yang pembayarannya adalah 200% atau lebih daripada bayaran perumahan semasa mereka.
Bank atau pemberi pinjaman gadai janji mencipta formula ambang mereka untuk menentukan sama ada nisbah pembayaran pinjaman perumahan semasa kepada bayaran gadai janji yang dicadangkan cukup rendah untuk mengelakkan kejutan pembayaran. Bayaran perumahan semasa mungkin sama ada perbelanjaan gadai janji atau sewa. Skor kredit dan aliran tunai juga merupakan faktor utama yang diambil kira apabila ia berkaitan dengan pengiraan ambang kejutan pembayaran yang dibenarkan.
Pengiraan ini tidak bermakna bahawa peminjam dengan bayaran perumahan semasa yang rendah tidak akan layak untuk gadai janji. Sebaliknya, pengiraan digunakan untuk membimbing peminjam ke dalam jenis pinjaman yang betul untuk mengelakkan kejutan pembayaran. Pinjaman ini cenderung lebih tradisional dan konservatif, seperti gadai janji kadar tetap dan ARM dengan had seumur hidup.
##Sorotan
Institusi kewangan menggunakan pengiraan untuk menentukan ambang kejutan pembayaran individu dan untuk menentukan siapa yang akan mereka tawarkan untuk dibiayai.
Kejutan pembayaran biasanya dikaitkan dengan produk gadai janji atau kredit tertentu yang bertukar daripada kadar pengenalan rendah kepada kadar yang lebih tinggi.
Kejutan pembayaran berlaku apabila kos atau hutang peminjam meningkat melebihi kemampuan mereka untuk membayar dalam tempoh yang agak singkat.
Risiko ini mungkin timbul apabila keadaan kewangan seseorang berubah, apabila kadar faedah berubah, atau apabila seseorang individu meningkatkan beban hutang mereka—seperti apabila mereka beralih daripada menyewa kepada memiliki rumah.
