Belichtungsbewertung
Was ist eine Expositionsbewertung?
Risikorating ist ein Verfahren zur Berechnung des Risikorisikos in einem Rückversicherungsvertrag. Der Verlustverlauf eines Portfolios ähnlicher, aber nicht identischer Risiken wird untersucht, um die potenziellen Verluste eines Kunden zu ermitteln. Dieses Verfahren wird in der Regel eingeleitet, wenn dem Rückversicherer keine ausreichend glaubwürdige Schadenhistorie des betreffenden Versicherten vorliegt.
Die Risikobewertung ist eine von zwei Risikoberechnungen, die in der Versicherungsbranche verwendet werden – die andere ist die Erfahrungsbewertungsmethode.
Expositionsbewertung verstehen
Vertragsrückversicherung ist eine Versicherung, die von einem Versicherungsunternehmen bei einem anderen erworben wird. Zwischen dem abgebenden Versicherungsunternehmen und dem Rückversicherer, der sich bereit erklärt, die Risiken einer vorher festgelegten Versicherungsklasse über einen bestimmten Zeitraum zu übernehmen, wird ein Vertrag geschlossen.
Bei der Entwicklung des Rückversicherungsvertragspreises muss der Rückversicherer die Wahrscheinlichkeit abschätzen, dass ein Schaden die vom Zedenten zurückbehaltene Schadenssumme übersteigt. Manchmal können Rückversicherer einen Schadenexzedenten-Rückversicherungsvertrag abschließen, in dem der Rückversicherer zustimmt, für Verluste zu zahlen, die den vom Zedenten selbst einbehaltenen Betrag überschreiten. Schadenexzedentenverträge können auch die Schäden begrenzen, für die der Rückversicherer verantwortlich ist.
In jedem Fall erfordern beide Rückversicherungsverträge, dass der Rückversicherer die Häufigkeit und Schwere von Schäden abschätzt und ein allgemeines Risikoprofil erstellt,. auf das er sich bei der Festlegung des Vertragspreises beziehen kann.
Versicherungsunternehmen überwachen die Ansprüche und Verluste, die sich aus den von ihnen gezeichneten Policen ergeben , genau, um festzustellen, ob bestimmte Klassen von Versicherungsnehmern anfälliger für Ansprüche sind und daher risikoreicher zu versichern sind.
Ein Rückversicherer bestimmt seinen Risiko-Rendite-Horizont entweder anhand des Risiko-Ratings oder des Erfahrungs-Ratings. Rückversicherer verwenden häufig Expositionsratings, wenn das Unternehmen nicht über genügend historische Daten verfügt, um ein Erfahrungsrating zu entwickeln. Ein Engagement ist auch dann sinnvoll, wenn die Wahrscheinlichkeit, dass ein bestimmter Verlust eintritt, als gering eingeschätzt wird.
Expositionsbewertungsmethode
Ein Exposure-Rating wird generiert, indem der Verlustverlauf eines Portfolios ähnlicher, aber nicht identischer Risiken untersucht wird. Dabei wird davon ausgegangen, dass Risiken ähnlicher Risikogruppen ähnliche Schadenverläufe aufweisen.
Das Ergebnis einer Risikobewertung ist eine Schätzung der erwarteten Verluste, mit denen das Unternehmen bei einem bestimmten Ereignis rechnen könnte. Die Methode drückt den Schaden als Prozentsatz des Versicherungswerts aus.
Die Daten erzeugen eine Belichtungskurve. Wenn Sie sich entlang der Kurve bewegen, nähert sich der kumulierte Schaden in Prozent des Versicherungswerts 100 Prozent. Die Risikoeinstufung ermöglicht es dem Rückversicherer, die Schadensschwere in Schichten zu untersuchen, und ermöglicht es dem Rückversicherer letztendlich, Preise für Risiken festzulegen, die schätzungsweise in jede der verschiedenen Schichten fallen.
Ruth Salzmann entwickelte die Exposure-Rating-Methode in den 1970er Jahren, als sie über den Zusammenhang zwischen Hausbesitzer-Feuerschaden und der entsprechenden Versicherungssumme schrieb. Die von ihr entwickelte Preisstruktur wurde als Salzmann-Kurven bekannt.
Expositionsbewertung vs. Erfahrungsbewertung
Risikobewertungen unterscheiden sich von Erfahrungsbewertungen darin, dass sie nicht verlangen, dass der Rückversicherer direkte historische Erfahrungen mit dem spezifischen Risiko gemacht hat.
Beim Erfahrungsrating untersucht ein Rückversicherer historische Schadensdaten, die sein Unternehmen im Zusammenhang mit einem bestimmten Risikoereignis erlebt hat. Beispielsweise kann der Rückversicherer den Wert von Schäden prüfen, die er für Erdbeben in einer bestimmten Region gedeckt hat. Der Rückversicherer nutzt seine Erfahrung aus der Vergangenheit und passt historische Verlustdaten an, um zukünftige Verluste für dasselbe spezifische Risiko abzuschätzen.
Einschränkungen der Expositionsbewertung
Ein Nachteil des Expositionsbewertungsverfahrens besteht darin, dass es in jeder Schicht eine Zone schafft, in der sich die Verluste der nächsten Retentionsstufe nähern, aber nicht erreichen. Rückversicherer können eine Verteilungstabelle verwenden, um den Satz für die unteren Grenzen des Layers festzulegen.
Ein weiterer Nachteil besteht darin, dass der Rückversicherer fremden Datenquellen ein hohes Maß an Glaubwürdigkeit zusprechen muss. Es muss sich auf die Daten anderer Versicherer und Ratingsysteme Dritter stützen, um sein Risikoengagement festzulegen. Aus diesem Grund kann die Erfahrungsbewertungsmethode der bevorzugte Ansatz sein.
Höhepunkte
Das Risikorating ist ein Verfahren zur Berechnung des Risikorisikos in einem Rückversicherungsvertrag.
Die Verlusterfahrung eines Portfolios ähnlicher, aber nicht identischer Risiken wird untersucht, um die potenziellen Verluste eines Kunden abzuschätzen.
Es wird davon ausgegangen, dass Risiken in ähnlichen Risikogruppen ähnliche Schadenverläufe aufweisen.
Diese Methode wird häufig verwendet, wenn der Rückversicherer keine ausreichend glaubwürdige Schadenhistorie des betreffenden Versicherten hat.
