Vakuutusalan ETF

Mikä on vakuutusalan ETF?

Vakuutusalan ETF on pörssinoteerattu rahasto (ETF), jonka tavoitteena on tuottaa vakuutuksenantajien taustalla olevan indeksin verran tuottoa.

Vakuutus-ETF sijoittaa kaikentyyppisiin vakuutuksenantajiin, mukaan lukien omaisuus- ja vahinkovakuutusyhtiöt, henkivakuutusyhtiöt,. täyden linjan vakuuttajat ja vakuutusmeklarit. Toimeksiannostaan riippuen tällaisella ETF:llä voi olla myös kansainvälisiä vakuutusyhtiöitä tai se voi olla rajoitettu vain kotimaisiin vakuutusyhtiöihin.

Vakuutusalan ETF:n ymmärtäminen

ETF:t, lyhenne sanoista pörssilistatut rahastot, ovat kokoelma arvopapereita,. jotka seuraavat taustalla olevaa indeksiä. Ne ovat samanlaisia kuin sijoitusrahastot , mutta ne on listattu pörssissä ja käydään kauppaa koko päivän aivan kuten tavalliset osakkeet.

Jotkut ETF:t pyrkivät jäljittelemään laajempien osakemarkkinoiden suorituskykyä. Toisilla on kapeampi painopiste, ja ne ovat erikoistuneet tietyn sektorin osakkeisiin ja arvopapereihin – tämä tavoite on mahdollista seurattavien toimialaindeksien lisääntymisen ansiosta.

Vakuutusosakkeet,. yksi useista rahoituspalvelujen toimialoista tai alasektoreista, katsotaan defensiivisiksi sijoituksiksi niiden liiketoimintamallien suhteellisen vakauden vuoksi. Nämä yritykset tarjoavat asiakkaille suojan tai korvauksen taloudellisilta tappioilta vastineeksi kuukausimaksusta, joka tunnetaan palkkiona.

Katastrofin todennäköisyyksiä ja monia muita tarjoamaansa vakuutusturvaan liittyviä riskejä koskevan analyysinsä perusteella vakuutuksenantajat maksavat vain vähän suuria korvauksia korvausten kattamiseksi. Tämä antaa heille mahdollisuuden pussittaa suurimman osan asiakasmaksuista , jotka sijoitetaan uudelleen tulojen saamiseksi. Osa näistä tuloista jaetaan sitten osakkeenomistajien kanssa osinkoina.

Tärkeää:

Vakuutusyhtiöt veloittavat vakuutusmaksuja vastineeksi kattavuudesta ja sijoittavat ne sitten uudelleen muihin korkoa tuottaviin varoihin.

Esimerkki vakuutusalan ETF:stä

Etfdb.comin mukaan sijoittajien käytettävissä on tällä hetkellä kolme vakuutusalan ETF:ää. Suurimmalla joukolla, SPDR S&P Insurance ETF:llä (KIE), on noin 343,45 miljoonan dollarin hallinnoimat varat ( AUM).

KIE:n tavoitteena on seurata S&P Insurance Select Industry -indeksin kehitystä. Toisin kuin jotkin sen vertaisyritykset, rahasto ei kuitenkaan aio ostaa kaikkia sen vertailuindeksissä olevia arvopapereita , vaan mieluummin ostaa niistä näytteen – normaaleissa olosuhteissa KIE väittää sijoittavansa yleensä vähintään 80 prosenttia kokonaisvaroistaan . indeksin muodostavissa arvopapereissa

31. joulukuuta 2020 ETF ilmoitti 52 omistusosuudestaan, joista kukin yritys, suuri tai pieni, muodosti 2 prosenttia sen salkusta. KIE :n tasapainotusjärjestelmä ja kapeampi osakeuniversumi tarkoittavat, että se eroaa hieman vertailuindeksistään. Se haluaa alipainottaa omaisuus- ja tapaturmavakuutuksia suuremman jälleenvakuutusyhtiöriskin vuoksi, vaikka se pyrkii silti varmistamaan, että sen hallussa olevat arvopaperit heijastavat yleensä samoja riski- ja tuottoominaisuuksia kuin indeksissä, jota se seuraa.

KIE:n kulusuhde on 0,35 prosenttia, mikä on hieman alle ETF:n 0,44 prosentin keskimääräisen maksun.Tämä tarkoittaa, että rahasto veloittaa 3,50 dollarin vuosimaksuja jokaisesta sijoitetusta 1 000 dollarista.

Vakuutusalan ETF:n edut ja haitat

Vakuutusalan ETF:t tarjoavat sijoittajille yleensä samat edut kuin perinteiset pörssinoteeratut rahastot, mukaan lukien alhaiset kulusuhteet, joustavuus, kunnollinen likviditeetti ja verotehokkuus. Niillä käydään kauppaa useimmissa suurimmissa pörsseissä normaaleina kaupankäyntiaikoina ja ne tukevat lyhyeksi myyntiä tai marginaalista ostamista.

Yksi ETF:ien suurimmista eduista on hajautus. Ne tarjoavat välitöntä altistumista useille yrityksille, mikä auttaa sijoittajia vähentämään yrityksen erityisiä riskejä. Ottaen huomioon, että vakuutusosakkeet ovat historiallisesti yksi parhaista menestyneistä rahoitusalalla, laajan pääsyn saaminen alalle saattaa olla houkuttelevaa.

Silti, kuten minkä tahansa sijoituksen tapauksessa, ETF:t eivät ole riskittömiä. Sijoittajia kehotetaan kiinnittämään erityistä huomiota kulusuhteisiin varmistaakseen, että kustannukset eivät syö liikaa tuottoon,. ja kehittämään selkeä käsitys kunkin ETF:n tehtävästä, suhteesta sen taustalla olevaan indeksiin ja sen hallussa olevien arvopapereiden tyypistä. Vakuutusyhtiöt eivät ole kaikki samanlaisia. Jokainen voi erikoistua erityyppisiin markkinoihin, ja jotkut eivät ole yhtä hyviä kuin vakuutus,. riskien arviointiprosessi ja niiden hinnoittelu vastaavasti, kuten toiset.

Syklinen

On myös syytä pitää mielessä, että vakuutusosakkeet ovat yleensä alttiita monille samoille suhdannevoimille,. jotka vaikuttavat muihin rahoitusyhtiöihin. Vakuutusindeksit ja niihin perustuvat ETF:t saavuttivat usean vuoden pohjansa vuoden 2008 finanssikriisissä. Sen jälkeen ne osallistuivat vuonna 2009 alkaneeseen markkinaralliin ja kuuluivat vuoden 2016 presidentinvaalien johtavien syklisten pörssien ja positioitujen markkinoiden kärkisijoille. hyötyä alan sääntelyn purkamisesta.

Kohokohdat

• Vakuutusosakkeita pidetään defensiivisinä sijoituksina niiden liiketoimintamallien suhteellisen vakauden vuoksi.

• Vakuutusalan ETF on pörssinoteerattu rahasto (ETF), jonka tavoitteena on tuottaa vakuutuksenantajien taustalla olevan indeksin verran tuottoa.

• He sijoittavat kaikentyyppisiin vakuutuksenantajiin, ja heidän toimeksiannostaan riippuen heillä saattaa olla myös ulkomaisia arvopapereita.

• Niillä on kuitenkin taipumus olla suhdannevaihteluita, jotka nousevat ja laskevat taloussuhdanteen mukana.