ARM-marginal

Vad är ARM-marginal?

ARM-marginalen är en fast procentsats som läggs till en indexerad (rörlig) ränta för att bestämma den fullt indexerade räntan för ett hypotekslån (ARM) med justerbar ränta. ARM är en av de vanligaste kreditprodukterna med rörlig ränta som erbjuds på den primära lånemarknaden.

Förstå ARM-marginalen

En ARM-marginal är en mycket viktig och ofta förbisedd del av ARM-lånets ränta. ARM-marginalen omfattar vanligtvis majoriteten av räntan som en låntagare betalar på sitt lån. Den läggs till produktens specificerade indexränta för att fastställa den fullt indexerade räntan som låntagaren betalar på lånet. Villkor för den indexerade räntan och ARM-marginalen finns specificerade i lånets kreditavtal.

ARM-lån är en populär produkt för bostadslån . De är strukturerade med ett amorteringsschema som ger långivaren ett stadigt kassaflöde genom installationsbetalningar. När räntorna stiger, ökar den justerbara räntan på en ARM, vilket gynnar långivaren och genererar en högre nivå av ränteintäkter. ARM-lån är fördelaktiga för låntagare när räntorna faller.

Med en hybrid ARM betalar låntagaren både fast och rörlig ränta under lånets löptid. De första åren av lånet kräver en fast ränta,. medan de återstående åren har en rörlig ränta. Låntagare kan identifiera de fasta och rörliga åren genom produktens offert. Till exempel skulle en 5/1 ARM ha en fast ränta i fem år, följt av en rörlig ränta som återställs varje år.

###Viktigt

När du väljer en ARM är det viktigt att förstå hur länge räntebindningsperioden varar och hur ofta din ränta kan komma att justeras framöver.

indexerade kurser

Den indexerade räntan på en ARM är det som gör att den fullt indexerade räntan fluktuerar för låntagaren. I produkter med rörlig ränta, till exempel en ARM, väljer långivaren ett specifikt riktmärke för att indexera basräntan. Den indexerade räntan för en produkt med rörlig ränta kommer att framgå av kreditavtalet. Eventuella förändringar av den indexerade räntan kommer att orsaka en förändring av låntagarens fullt indexerade ränta.

###Obs

Vanliga referensräntor som används för ARM inkluderar London Interbank Offered Rate (LIBOR),. långivarens prime rate och olika typer av amerikanska statsobligationer.

ARM-marginalnivåer

ARM-marginalen är den andra komponenten som ingår i en låntagares fullt indexerade ränta på en ARM. I en ARM bestämmer försäkringsgivaren en ARM-marginalnivå som läggs till den indexerade räntan för att skapa den fullt indexerade räntan som låntagaren förväntas betala.

Låntagare med hög kreditkvalitet kan förvänta sig att ha en lägre ARM-marginal, vilket resulterar i en lägre ränta totalt sett på lånet. Låntagare med lägre kreditkvalitet kommer att ha en högre ARM-marginal, vilket kräver att de betalar högre räntor på sitt lån. Det beror på att låntagare med lägre kreditpoäng utgör en större risk för långivaren.

###Tips

Överväg att kontrollera dina kreditpoäng innan du ansöker om en ARM för att få en uppfattning om indexräntan och marginalnivån som du kan kvalificera dig för.

Vad är en typisk marginal på ett lån med justerbar ränta?

ARM-marginalen kan variera från lån till lån och långivare till långivare. Till exempel var marginalen för en 5/1 ARM 2,75% i oktober. 28, 2021. Under det senaste decenniet har marginalen för 5/1 ARMs varit ganska konsekvent och pendlat från 2,74 % till 2,76 %.

Marginalnivåer kan vara högre eller lägre, beroende på hur en ARM är uppbyggd. Till exempel kan du ha ett lån med räntebindning med en marginal under 2 % eller ett som har en marginalnivå över 3 %. Ju lägre marginal, desto bättre kan det vara för låntagare, eftersom marginal påverkar helt indexerade ränteberäkningar.

Den fullt indexerade räntan är summan av indexräntan och marginalräntan. Detta är den ränta som du kommer att betala för en ARM när den inledande ränteperioden är slut. Så en lägre marginal kan hjälpa till att hålla din fullt indexerade kurs lägre också, vilket potentiellt kan spara pengar.

###Tips

När du handlar efter ARM, kom ihåg att marginalräntan är något som din långivare kan vara villig att förhandla om.

Indexerade priser vs. Marginalnivåer

Indexerade räntor och marginalnivåer representerar två olika delar av en ARMs kostnad. Återigen är indexräntan den referensränta som dina långivare använder som vägledning för att bestämma räntan på lånet. Marginalen representerar spreaden på den indexerade räntan.

När du köper ett lån med räntebindning är det viktigt att överväga både indexräntan och marginalen noggrant. Till exempel kan du erbjudas en 5/1 ARM med en indexränta på 1 % och en marginal på 4 %. Detta skulle motsvara en fullt indexerad ränta på 5 %. Eller så kan du erbjudas en 5/1 ARM med en 3% indexränta och en 3% marginal.

Marginalnivån för det andra lånet är lägre, vilket innebär att ditt låns fullt indexerade ränta har mindre utrymme att öka under lånets löptid. Men den indexerade räntan i sig är högre till att börja med, så din fullt indexerade ränta är också högre, på 6%.

##Höjdpunkter

• I en ARM väljer långivaren ett specifikt riktmärke för att indexera basräntan.

• Låntagare med lägre kreditpoäng kan bli föremål för en högre ARM-marginal än mer kreditvärdiga låntagare.

• Index kan inkludera Secured Overnight Financing Rate (SOFR), långivarens prime rate och olika typer av amerikanska statsobligationer.

• ARM-marginal är den ränta som en låntagare måste betala på ett bolån med justerbar ränta över indexräntan.

##FAQ

Vilka är de fyra komponenterna i ett ARM-lån?

Ett ARM-lån jämförs med en indexränta, en marginal, en räntetakstruktur och en inledande ränteperiod. Indexräntan är en referensränta som används för att fastställa räntan för lånet. Räntetaket begränsar hur mycket lånets ränta får höjas. Introduktions- eller initialränteperioden är ett visst antal år då låntagaren har en låg fast ränta.

Vad är en typisk ARM-marginal (justerbar ränta)?

En typisk hypoteksmarginal med justerbar ränta (ARM) kan variera från 2% till 3%, även om det är möjligt att hitta lån med marginalnivåer över eller under dessa gränser.

Vem bestämmer marginalen på en ARM?

Hypotekslångivare bestämmer vad låntagare betalar för marginal på en ARM. Däremot kan låntagare kunna förhandla om en lägre marginalnivå med långivaren under lånegarantiprocessen.