Investire

Cosa sta investendo?

Investire, in generale, significa investire denaro per un periodo di tempo in una sorta di progetto o impresa al fine di generare ritorni positivi (vale a dire, profitti che superano l'importo dell'investimento iniziale). È l'atto di allocare risorse, solitamente capitale (cioè denaro), con l'aspettativa di generare reddito, profitto o guadagni.

Si può investire in molti tipi di attività (direttamente o indirettamente) come utilizzare il denaro per avviare un'impresa, o in attività come l'acquisto di immobili nella speranza di generare reddito da locazione e/o rivenderli in seguito a un prezzo più elevato.

Investire differisce dal risparmio in quanto il denaro utilizzato viene utilizzato, il che significa che esiste un rischio implicito che il progetto o i progetti correlati possano fallire, con conseguente perdita di denaro. L' investimento differisce anche dalla speculazione in quanto con quest'ultima il denaro non viene messo in funzione di per sé, ma scommette sulle fluttuazioni dei prezzi a breve termine.

Capire gli investimenti

Investire è far crescere i propri soldi nel tempo. L'aspettativa di un rendimento positivo sotto forma di reddito o apprezzamento del prezzo con significatività statistica è la premessa fondamentale dell'investimento. Lo spettro di attività in cui si può investire e guadagnare è molto ampio.

Rischio e rendimento vanno di pari passo nell'investimento; basso rischio generalmente significa bassi rendimenti attesi, mentre rendimenti più elevati sono generalmente accompagnati da un rischio più elevato. All'estremità a basso rischio dello spettro ci sono investimenti di base come i certificati di deposito (CD); le obbligazioni o gli strumenti a reddito fisso sono più in alto nella scala di rischio, mentre le azioni o le azioni sono considerate più rischiose. Commodities e derivati sono generalmente considerati tra gli investimenti più rischiosi. Si può anche investire in qualcosa di pratico, come terreni o immobili, o oggetti delicati, come belle arti e oggetti d'antiquariato.

Le aspettative di rischio e rendimento possono variare ampiamente all'interno della stessa classe di attività. Ad esempio, una blue chip negoziata alla Borsa di New York avrà un profilo di rischio-rendimento molto diverso da una micro-cap che negozia su una piccola borsa valori.

I rendimenti generati da un bene dipendono dal tipo di bene. Ad esempio, molte azioni pagano dividendi trimestrali, mentre le obbligazioni generalmente pagano interessi ogni trimestre. In molte giurisdizioni, diversi tipi di reddito sono tassati con aliquote diverse.

Oltre al reddito regolare, come un dividendo o un interesse, l'apprezzamento del prezzo è una componente importante del rendimento. Il rendimento totale di un investimento può quindi essere considerato come la somma del reddito e dell'apprezzamento del capitale. Standard & Poor's stima che dal 1926 i dividendi abbiano contribuito per quasi un terzo al rendimento totale del capitale mentre le plusvalenze hanno contribuito per due terzi. Le plusvalenze sono quindi un elemento importante dell'investimento.

Gli economisti ritengono che investire e risparmiare siano due facce della stessa medaglia. Questo perché quando risparmi denaro depositando in una banca, la banca presta quei soldi a individui o aziende che vogliono prendere in prestito quei soldi per farne buon uso. Pertanto i tuoi risparmi sono spesso l'investimento di qualcun altro.

Tipi di investimenti

Oggi, gli investimenti sono per lo più associati a strumenti finanziari che consentono a individui o imprese di raccogliere e distribuire capitali alle imprese. Queste aziende quindi rastrellano quel capitale e lo utilizzano per attività di crescita o generatrici di profitto.

Sebbene l'universo degli investimenti sia vasto, ecco le tipologie di investimento più comuni:

Azioni

Un acquirente di azioni di una società diventa un proprietario frazionario di quella società. I proprietari delle azioni di una società sono conosciuti come suoi azionisti e possono partecipare alla sua crescita e al successo attraverso l'apprezzamento del prezzo delle azioni e dividendi regolari pagati dai profitti della società.

Obbligazioni

Le obbligazioni sono obbligazioni di debito di entità, come governi, comuni e società. L'acquisto di un'obbligazione implica il possesso di una quota del debito di un'entità e il diritto a ricevere pagamenti di interessi periodici e la restituzione del valore nominale dell'obbligazione alla scadenza.

Fondi

I fondi sono strumenti aggregati gestiti da gestori di investimento che consentono agli investitori di investire in azioni, obbligazioni, azioni privilegiate, materie prime, ecc. I due tipi più comuni di fondi sono i fondi comuni di investimento e gli ETF o ETF. I fondi comuni non negoziano in borsa e sono valutati alla fine della giornata di negoziazione; Gli ETF vengono scambiati in borsa e, come le azioni, sono valutati costantemente durante la giornata di negoziazione. I fondi comuni e gli ETF possono replicare passivamente indici, come l'S&P 500 o il Dow Jones Industrial Average, oppure possono essere gestiti attivamente dai gestori di fondi.

Fondi di investimento

I trust sono un altro tipo di investimento in pool, con i Real Estate Investment Trust (REIT) i più popolari in questa categoria. I REIT investono in proprietà commerciali o residenziali e pagano distribuzioni regolari ai loro investitori dal reddito da locazione ricevuto da queste proprietà. I REIT operano in borsa e offrono quindi ai loro investitori il vantaggio di una liquidità istantanea.

Investimenti alternativi

Gli investimenti alternativi sono una categoria generica che include hedge fund e private equity. Gli hedge fund sono cosiddetti perché possono coprire le loro scommesse di investimento andando long e short su azioni e altri investimenti. Il private equity consente alle aziende di raccogliere capitali senza diventare pubbliche. Gli hedge fund e il private equity erano in genere disponibili solo per investitori facoltosi ritenuti " investitori accreditati " che soddisfacevano determinati requisiti di reddito e patrimonio netto. Tuttavia, negli ultimi anni, sono stati introdotti investimenti alternativi in formati di fondi accessibili agli investitori al dettaglio.

Opzioni e altri derivati

I derivati sono strumenti finanziari che traggono il loro valore da un altro strumento, come un'azione o un indice. I contratti di opzione sono un derivato popolare che dà all'acquirente il diritto, ma non l'obbligo, di acquistare o vendere un titolo a un prezzo fisso entro un determinato periodo di tempo. I derivati di solito utilizzano la leva finanziaria,. il che li rende una proposta ad alto rischio e ad alto rendimento.

Merci

Le materie prime includono metalli, petrolio, grano e prodotti animali, nonché strumenti finanziari e valute. Possono essere scambiati tramite futures su materie prime, che sono accordi per acquistare o vendere una quantità specifica di una merce a un prezzo specifico in una determinata data futura, o ETF. Le materie prime possono essere utilizzate a copertura del rischio oa fini speculativi.

Confronto degli stili di investimento

Confrontiamo un paio degli stili di investimento più comuni:

• Investimento attivo e passivo: L'obiettivo dell'investimento attivo è "battere l'indice" gestendo attivamente il portafoglio di investimenti. L'investimento passivo, d'altra parte, sostiene un approccio passivo, come l'acquisto di un fondo indicizzato, in tacito riconoscimento del fatto che è difficile battere il mercato in modo coerente. Sebbene ci siano pro e contro in entrambi gli approcci, in realtà, pochi gestori di fondi battono i loro benchmark in modo abbastanza coerente da giustificare i costi più elevati della gestione attiva.

• Crescita rispetto al valore: Gli investitori in crescita preferiscono investire in società ad alta crescita, che in genere hanno rapporti di valutazione più elevati come prezzo-utile (P/E) rispetto alle società value. Gli investitori value cercano società con PE significativamente più bassi e rendimenti da dividendi più elevati rispetto alle società in crescita perché potrebbero essere in disgrazia presso gli investitori, temporaneamente o per un periodo di tempo prolungato.

Come investire

Investimenti fai-da-te

La domanda su "come investire" si riduce al fatto che tu sia un tipo di investitore fai-da-te (fai-da-te) o preferiresti che i tuoi soldi fossero gestiti da un professionista. Molti investitori che preferiscono gestire i propri soldi da soli hanno conti scontati o broker online a causa delle loro commissioni basse e della facilità di eseguire operazioni sulle loro piattaforme.

L'investimento fai-da-te è talvolta chiamato investimento autodiretto e richiede una buona dose di istruzione, abilità, impegno di tempo e capacità di controllare le proprie emozioni. Se questi attributi non ti descrivono bene, potrebbe essere più intelligente lasciare che un professionista ti aiuti a gestire i tuoi investimenti.

Investimenti gestiti professionalmente

Gli investitori che preferiscono una gestione professionale del denaro generalmente hanno gestori patrimoniali che si occupano dei loro investimenti. I gestori patrimoniali di solito addebitano ai loro clienti una percentuale degli asset in gestione (AUM) come commissioni. Sebbene la gestione professionale del denaro sia più costosa della gestione del denaro da soli, a questi investitori non dispiace pagare per la comodità di delegare la ricerca, il processo decisionale di investimento e il trading a un esperto.

L'Office of Investor Education and Advocacy della SEC esorta gli investitori a confermare che il loro professionista degli investimenti è autorizzato e registrato.

Roboadvisor Investire

Alcuni investitori scelgono di investire sulla base dei suggerimenti di consulenti finanziari automatizzati. Basati su algoritmi e intelligenza artificiale, i roboadvisor raccolgono informazioni critiche sull'investitore e sul suo profilo di rischio per formulare raccomandazioni adeguate. Con poca o nessuna interferenza umana, i roboadvisor offrono un modo conveniente di investire con servizi simili a quelli offerti da un consulente per gli investimenti umani. Con i progressi tecnologici, i roboadvisor sono in grado di fare molto di più che selezionare gli investimenti. Possono anche aiutare le persone a sviluppare piani pensionistici e gestire trust e altri conti pensionistici, come 401 (k) s.

Una breve storia di investimenti

Mentre il concetto di investimento esiste da millenni, investire nella sua forma attuale può trovare le sue radici nel periodo tra il XVII e il XVIII secolo, quando lo sviluppo dei primi mercati pubblici ha collegato gli investitori con opportunità di investimento. La Borsa di Amsterdam è stata fondata nel 1787, seguita dalla Borsa di New York (NYSE) nel 1792.

Rivoluzione industriale Investimenti

Le rivoluzioni industriali del 1760-1840 e del 1860-1914 portarono a una maggiore prosperità grazie alla quale le persone accumularono risparmi che potevano essere investiti, favorendo lo sviluppo di un sistema bancario avanzato. La maggior parte delle banche affermate che dominano il mondo degli investimenti sono iniziate nel 1800, tra cui Goldman Sachs e JP Morgan.

Investimenti del 20° secolo

Il 20° secolo ha visto aprire nuove strade nella teoria degli investimenti, con lo sviluppo di nuovi concetti nel prezzo degli asset, nella teoria del portafoglio e nella gestione del rischio. Nella seconda metà del 20° secolo sono stati introdotti molti nuovi veicoli di investimento, inclusi hedge fund, private equity, venture capital, REIT ed ETF.

Negli anni '90, la rapida diffusione di Internet ha reso accessibili al grande pubblico le capacità di trading e ricerca online, completando la democratizzazione degli investimenti iniziata più di un secolo fa.

Investimenti del 21° secolo

Lo scoppio della bolla delle dot.com, una bolla che ha creato una nuova generazione di milionari dagli investimenti in azioni di business guidate dalla tecnologia e online, ha inaugurato il 21° secolo e forse ha posto le basi per quello che sarebbe successo. Nel 2001, il crollo della Enron è stato al centro della scena, con la sua piena dimostrazione di frode che ha mandato in bancarotta la società e la sua società di contabilità, Arthur Andersen, così come molti dei suoi investitori.

Uno degli eventi più importanti del 21° secolo, o della storia se è per questo, è la Grande Recessione (2007-2009) quando un numero schiacciante di investimenti falliti in titoli garantiti da ipoteca ha paralizzato le economie di tutto il mondo. Banche e società di investimento famose sono fallite, i pignoramenti sono stati superati e il divario di ricchezza si è ampliato.

Il 21° secolo ha anche aperto il mondo degli investimenti a nuovi arrivati e investitori non convenzionali saturando il mercato con società di investimento online scontate e app di libero scambio, come Robinhood.

Investire contro speculazione

Se l'acquisto di un titolo si qualifica come investimento o speculazione dipende da tre fattori:

• L'entità del rischio assunto: l'investimento di solito comporta una quantità di rischio inferiore rispetto alla speculazione.

• Il periodo di detenzione dell'investimento: l'investimento comporta tipicamente un periodo di detenzione più lungo, misurato abbastanza frequentemente in anni; la speculazione comporta periodi di detenzione molto più brevi.

• Fonte dei rendimenti: l'apprezzamento del prezzo può essere una parte relativamente meno importante dei rendimenti degli investimenti, mentre i dividendi o le distribuzioni possono essere una parte importante. Nella speculazione, l'apprezzamento del prezzo è generalmente la principale fonte di rendimento.

Poiché la volatilità dei prezzi è una misura comune del rischio, è logico che una blue chip seria sia molto meno rischiosa di una criptovaluta. Pertanto, l'acquisto di una blue chip che paga dividendi con l'aspettativa di mantenerla per diversi anni si qualificherebbe come investimento. D'altra parte, un trader che acquista una criptovaluta per lanciarla per un rapido profitto in un paio di giorni sta chiaramente speculando.

Esempio di ritorno dall'investimento

Supponiamo che tu abbia acquistato 100 azioni XYZ per $ 310 e le abbia vendute esattamente un anno dopo per $ 460,20. Qual è stato il tuo rendimento totale approssimativo, ignorando le commissioni? Tieni presente che XYZ non emette dividendi azionari. La plusvalenza risultante sarebbe (($ 460,20 - $ 310)/$ 310) x 100% = 48,5%.

Ora, immagina che XYZ abbia emesso dividendi durante il tuo periodo di detenzione e che tu abbia ricevuto $ 5 di dividendi per azione. Il tuo rendimento totale approssimativo sarebbe quindi 50,11% (Plusvalenze: 48,5% + Dividendi: (500/$ 31.000) x 100% = 1,61%).

La linea di fondo

Investire è l'atto di distribuire risorse in qualcosa per generare reddito o ottenere profitti. Il tipo di investimento che scegli potrebbe probabilmente dipendere da te cosa cerchi di guadagnare e da quanto sei sensibile al rischio. Assumere un rischio ridotto generalmente produce rendimenti inferiori e viceversa assumendo un rischio elevato. Gli investimenti possono essere effettuati in azioni, obbligazioni, immobili, metalli preziosi e altro ancora. Gli investimenti possono essere effettuati con denaro, beni, criptovaluta o altri mezzi di scambio.

Esistono diversi tipi di veicoli di investimento, come azioni, obbligazioni, fondi comuni di investimento e immobili, ciascuno con diversi livelli di rischio e rendimento.

Gli investitori possono investire in modo indipendente senza l'aiuto di un professionista degli investimenti o avvalersi dei servizi di un consulente per gli investimenti autorizzato e registrato. La tecnologia ha anche offerto agli investitori la possibilità di ricevere soluzioni di investimento automatizzate tramite roboadvisor.

L'importo del corrispettivo, o denaro, necessario per investire dipende in gran parte dal tipo di investimento e dalla posizione finanziaria, dalle esigenze e dagli obiettivi dell'investitore. Tuttavia, molti veicoli hanno abbassato i loro requisiti minimi di investimento, consentendo a più persone di partecipare.

Indipendentemente da come scegli di investire o in cosa scegli di investire, ricerca il tuo obiettivo, nonché il tuo gestore degli investimenti o piattaforma. Forse una delle migliori pepite di saggezza viene dal veterano e affermato investitore Warren Buffet, "Non investire mai in un'azienda che non puoi capire".

Mette in risalto

• L'investimento implica l'impiego di capitale (denaro) verso progetti o attività che dovrebbero generare un ritorno positivo nel tempo.

• Il tipo di rendimento generato dipende dal tipo di progetto o asset; gli immobili possono produrre sia affitti che plusvalenze; molte azioni pagano dividendi trimestrali; le obbligazioni tendono a pagare interessi regolari.

• Nell'investire, rischio e rendimento sono due facce della stessa medaglia; basso rischio generalmente significa bassi rendimenti attesi, mentre rendimenti più elevati sono generalmente accompagnati da un rischio più elevato.

• Gli investitori possono adottare l'approccio fai-da-te o avvalersi dei servizi di un gestore di denaro professionale.

• Se l'acquisto di un titolo si qualifica come investimento o speculazione dipende da tre fattori: l'ammontare del rischio assunto, il periodo di detenzione e la fonte dei rendimenti.

FAQ

In che modo investire può far crescere i miei soldi?

Investire non è riservato ai ricchi. Puoi investire importi nominali. Ad esempio, puoi acquistare azioni a basso prezzo, depositare piccole somme in un conto di risparmio fruttifero o risparmiare fino ad accumulare un importo target da investire. Se il tuo datore di lavoro offre un piano pensionistico, come un 401 (k), stanzia piccoli importi dalla tua retribuzione fino a quando non puoi aumentare il tuo investimento. Se il tuo datore di lavoro partecipa all'abbinamento, potresti renderti conto che il tuo investimento è raddoppiato. Puoi iniziare a investire in azioni, obbligazioni e fondi comuni di investimento o persino aprire un IRA. A partire da $ 1.000 non è niente su cui starnutire. Un investimento di $ 1.000 nell'IPO di Amazon nel 1997 produrrebbe milioni oggi. Ciò è stato in gran parte dovuto a diversi frazionamenti azionari, ma non cambia il risultato: rendimenti monumentali. I conti di risparmio sono disponibili presso la maggior parte delle istituzioni finanziarie e di solito non richiedono grandi somme da investire. I conti di risparmio in genere non vantano tassi di interesse elevati; quindi, guardati intorno per trovarne uno con le migliori caratteristiche e le tariffe più competitive. Che tu ci creda o no, puoi investire in immobili con $ 1.000. Potresti non essere in grado di acquistare una proprietà che produce reddito, ma puoi investire in una società che lo fa. Un fondo di investimento immobiliare (REIT) è una società che investe e gestisce immobili per generare profitti e produrre reddito. Con $ 1.000, puoi investire in azioni REIT, fondi comuni di investimento o fondi negoziati in borsa.

Investire è lo stesso del gioco d'azzardo?

No, il gioco d'azzardo e gli investimenti differiscono notevolmente. Investendo metti i tuoi soldi a lavorare in progetti o attività che dovrebbero produrre un ritorno positivo nel tempo - hanno rendimenti attesi positivi. Il gioco d'azzardo consiste nel piazzare scommesse sui risultati di eventi o giochi. I tuoi soldi non vengono messi al lavoro affatto. Spesso, il gioco d'azzardo ha un rendimento atteso negativo. Sebbene un investimento possa perdere denaro, lo farà perché il progetto coinvolto non riesce a portare a termine. L'esito del gioco d'azzardo, invece, è dovuto esclusivamente al caso.

Quali sono alcuni tipi di investimenti?

Ci sono molti tipi di investimenti tra cui scegliere. Forse i più comuni sono azioni, obbligazioni, immobili ed ETF/fondi comuni. Altri tipi di investimenti da considerare sono immobili, CD, rendite, criptovalute, materie prime, oggetti da collezione e metalli preziosi.

Come posso iniziare a investire?

Puoi scegliere il percorso fai-da-te, selezionando gli investimenti in base al tuo stile di investimento, o avvalerti dell'aiuto di un professionista degli investimenti, come un consulente o un broker. Prima di investire, è importante determinare quali sono le tue preferenze e la tua tolleranza al rischio. Se sei avverso al rischio, la scelta di azioni e opzioni potrebbe non essere la scelta migliore. Sviluppare una strategia, delineando quanto investire, con quale frequenza investire e in cosa investire in base a obiettivi e preferenze. Prima di allocare le tue risorse, ricerca l'investimento target per assicurarti che sia in linea con la tua strategia e abbia il potenziale per fornire i risultati desiderati. Ricorda, non hai bisogno di molti soldi per iniziare e puoi modificare quando le tue esigenze cambiano.