فرض
ما هو فرض؟
الفرض هو مصطلح يشير إلى فعل فرض رسوم أو جباية أو ضريبة أو رسوم على أصل أو معاملة على حساب المستثمر. يعد فرض الرسوم ممارسة شائعة في معظم المنتجات والخدمات الاستثمارية ويمكن استخدامه كرادع لبيع أو الخروج من مركز مالي مبكرًا.
فهم فرض
الرسوم لا مفر منها ، بغض النظر عما إذا كنت مستثمر تجزئة صغير أو بنك استثماري متعدد الجنسيات (IB). تتضمن كل خدمة مالية تقريبًا دفعًا للطرف يساعد في تسهيل المعاملة.
يجب إبلاغ المستثمرين بمعظم الرسوم قبل شراء ورقة مالية جديدة أو نقل الأموال بطريقة من شأنها تحمل رسوم من نوع ما. لا يتم فرض العديد من الرسوم في وقت المعاملة ولكن بدلاً من ذلك تُفرض على أساس سنوي كنسبة مئوية من الأصول أو المقتنيات.
أنواع الرسوم المفروضة على المستثمرين
يمكن للمستثمرين وضع أموالهم في العمل بطرق مختلفة. يفضل البعض السماح لشخص آخر ، مثل مستشار الاستثمار ، بالسيطرة الكاملة على رأس مالهم. قد يكون لدى الآخرين فكرة عن فئة الأصول التي يرغبون في الاستثمار فيها ومن هناك يختارون تكليف مدير الصندوق باختيار الأوراق المالية ذات الصلة نيابة عنهم. بدلاً من ذلك ، هناك أولئك الذين يختارون نهج افعل ذلك بنفسك (DIY) بالكامل ، ويتولون مهمة اختيار الأسهم الفردية للاستثمار فيها بمفردها من خلال حساب الوساطة.
بطبيعة الحال ، كلما زاد عدد قرارات الاستعانة بمصادر خارجية للمستثمرين ، كلما كان عليهم دفع المزيد. تأتي الخبرة الخارجية بتكلفة ، على الرغم من أن هذا لا يعني أن العمل الفردي هو دائمًا مسعى أقل تكلفة بكثير.
مستشار استثماري
عادة ما يتحمل المستثمرون الذين يريدون شخصًا آخر لإدارة رأس مالهم نسبة مئوية من إجمالي الأصول المدارة. هذه الرسوم ، التي تميل إلى التفاوت اعتمادًا على حجم الحساب والمحفظة ، يمكن أحيانًا تمويلها جزئيًا بالدولار المخصوم من الضرائب.
عادة ، يتم خصم الرسوم من الحسابات كل ربع سنة. هذا يعني أنه إذا كان مستشار الاستثمار يتقاضى 1.5٪ عن كل 100000 دولار مستثمرة ، فإن العميل الذي لديه هذا المبلغ المدار سيدفع 375 دولارًا كل ثلاثة أشهر.
صندوق الاستثمار
الصناديق المشتركة ، أدوات الاستثمار المدارة باحتراف والتي تجمع الأموال من العديد من المستثمرين لشراء محفظة من الأوراق المالية ، تكلف الأموال لتشغيلها. من المتوقع أن يشارك المستثمرون الذين يسلكون هذا المسار للمساعدة في تغطية نفقات التشغيل هذه ، والتي تتكون أساسًا من الرسوم الإدارية والرسوم الإدارية ** ، ** عن طريق دفع ما يُعرف باسم المصروفات ( ER ).
لا يتم تقديم ER ، الذي يتم حسابه عن طريق قسمة نفقات تشغيل الصندوق المشترك على متوسط القيمة الإجمالية بالدولار لجميع الأصول داخل الصندوق ، على أنه فاتورة يتم دفعها على الفور ، وبدلاً من ذلك يتم خصمها من العائد الذي يحصل عليه المستثمر. تضيف بعض الصناديق المشتركة أيضًا رسومًا وغرامات على عمليات السحب المبكرة بالإضافة إلى عمولة عند شرائها أو بيعها.
تختلف الرسوم حسب نوع فئة الأصول التي يستثمر فيها الصندوق ومستوى الإدارة المطلوب لتشغيل المحفظة. على سبيل المثال ، غالبًا ما تفرض الصناديق التي تستثمر في الشركات الصغيرة رسومًا أعلى من تلك المتخصصة في الشركات الكبرى. من المفهوم أن المركبات المدارة بنشاط تفرض أيضًا رسومًا أثقل من الرسوم السلبية ، مثل fu nds.
رسوم معاملات الوسيط
تفرض حسابات الوساطة رسوم معاملات على المستثمرين في كل مرة يقومون فيها بشراء أو بيع ورقة مالية. هذه الرسوم ، التي تتراوح عادة من 5 دولارات إلى 50 دولارًا ، تشجع المستثمرين على تنفيذ صفقات أكبر وتميل إلى جعلهم يفكرون مرتين في تعديل محافظهم المالية بانتظام ، حتى لو كانت الخصومات تقدم أحيانًا للنشاط المنتظم.
إعتبارات خاصة
يُفرض على المستهلكين أيضًا عدة رسوم لمجرد إدارة النقد في حساباتهم المصرفية.
الرسوم التي تفرضها البنوك
منذ الأزمة المالية لعام 2008 ، فرض المزيد والمزيد من البنوك رسومًا على حسابات العملاء ومعاملاتهم. طبق قانون Dodd-Frank Wall Str eet للإصلاح وحماية المستهلك لعام 2010 عددًا من اللوائح والقواعد الجديدة لصناعة التمويل ، والتي تُرجمت إلى مزيد من الرسوم لعملاء البنوك.
وضع تعديل Durbin لقانون Dodd-Frank حدًا أقصى للرسوم التي قد تفرضها البنوك على التجار لمعالجة مشتريات بطاقة الخصم ، مما أدى إلى ارتفاع النفقات لأصحاب الحسابات. تفرض البنوك أيضًا رسومًا على أجهزة الصراف الآلي (ATM) لأن رسوم أجهزة الصراف الآلي تجعل هذه الخيارات المصرفية الخارجية أكثر ربحية. في كثير من الأحيان ، يفرض البنك الذي يمتلك ماكينة الصراف الآلي رسومًا ، ويفرض البنك الذي أصدر بطاقة الخصم الخاصة بالعميل ، إذا كان بنكًا مختلفًا ، رسومه الخاصة. يمكن أن يؤدي ذلك إلى إجمالي رسوم أجهزة الصراف الآلي بقيمة 11 دولارًا أو أكثر في بعض المواقع.
تشمل الأنواع الأخرى من الرسوم التي قد تفرضها البنوك ما يلي:
رسوم المعاملات الخارجية
رسوم الحد الأدنى للرصيد
رسوم الإيداع المرتجع
رسوم السحب على المكشوف
رسوم الصيانة السنوية أو الشهرية
رسوم الإغلاق المبكر للحساب
رسوم كشف الحساب الورقي
رسوم بطاقة الخصم المفقودة
رسوم البريد المرتجع
رسوم استبدال نقاط المكافآت
رسوم استخدام صراف بشري
وفقًا لمجلس الاحتياطي الفيدرالي (Fed) ، لا يمكن للبنوك فرض رسوم سحب على المكشوف من العملاء إلا على معاملات بطاقات الخصم إذا اختار العميل ذلك.
البنوك الكبيرة ، التي تبلغ أصولها 50 مليار دولار أو أكثر ، تفرض معظم الرسوم لأنها أقل كفاءة من البنوك الأصغر ، ويجب عليها أن تدفع أكثر للحفاظ على حسابات الودائع تحت الطلب المشتركة. على نحو متزايد ، يختار العملاء تجنب فرض معظم الرسوم من خلال التعامل المصرفي مع البنوك المجتمعية الأصغر أو الاتحادات الائتمانية.
يسلط الضوء
يعد فرض الرسوم ممارسة شائعة في معظم المنتجات والخدمات الاستثمارية ويمكن استخدامه كرادع لبيع أو الخروج من مركز مالي مبكرًا.
يجب إعلام المستثمرين بمعظم الرسوم قبل شراء ورقة مالية جديدة أو نقل الأموال بطريقة من شأنها تحمل رسوم من نوع ما.
يشير مصطلح "فرض" إلى فعل وضع رسوم أو جباية أو ضريبة أو رسوم على أصل أو معاملة على حساب المستثمر.
لا يتم فرض العديد من الرسوم في وقت المعاملة ولكن بدلاً من ذلك يتم تحصيلها على أساس سنوي كنسبة مئوية من الأصول أو الحيازات.
